Suggest : SELL on Rally
Area : 1.08700 - 1.08900
Target : 1) 1.08100
2) 1.07500
Stop Loss : 1.09500
(switch to BUY jika tembus 1.09800)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 1.29000 - 1.29200
Target : 1) 1.28400
2) 1.27800
Stop Loss : 1.29800
(Switch to BUY jika tembus 1.30000)
DISCLAIMER ON!
Suggest : BUY on Dip
Area : 155.000 - 155.200
Target : 1) 155.800
2) 156.400
(pertahankan BUY jika tembus 156.800)
Stop Loss : 154.400
(switch to SELL jika tembus 154.300)
DISCLAIMER ON!
Suggest : BUY on Dip
Area : 2396.00 - 2398.00
(Cek artikel untuk area alternatif)
Target : 1) 2404.00
2) 2410.00
(Pertahankan/Follow BUY jika tembus 2412,
potensi target terdekat 2418, terjauh 2430!)
Stop Loss : 2390.00 (ideal 3-5 poin di bawah 2393)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 1.08900 - 1.09100
Target : 1) 1.08300
2) 1.07700
Stop Loss : 1.09700
(switch to BUY jika tembus 1.09800)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 1.29400 - 1.29600
Target : 1) 1.28800
2) 1.28200
Stop Loss : 1.30200
(Switch to BUY jika tembus 1.30500)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 157.000 - 157.200
Target : 1) 156.400
2) 155.800
(pertahankan SELL jika tembus 156.300)
Stop Loss : 158.300
(switch to BUY jika tembus 158.500)
DISCLAIMER ON!
Suggest : BUY on Dip
Area : 2390.00 - 2392.00
(Cek artikel untuk area alternatif)
Target : 1) 2398.00
2) 2404.00
(Pertahankan/Follow BUY jika tembus 2408,
potensi target terdekat 2415, terjauh 2424!)
Stop Loss : 2384.00 (ideal 3-5 poin di bawah 2383)
DISCLAIMER ON!
Hampir tidak ada satupun yang luput dari aksi jual di sesi perdagangan hari Jumat. Saham, obligasi, komoditas sampai emas mengalami penurunan. Ketidakpastian politik dan ekonomi yang tinggi membuat pasar waspada. Termasuk karena ketidakhadiran pejabat Fed karena mulai memasuki fase ‘blackout’ 1 minggu jelang pertemuan FOMC 30-31 Juli 2024.
Emas juga turun disebabkan aksi profit taking yang berlanjut di hari ketiga secara berturut-turut pasca sentuh level tertinggi sepanjang masa 2483.55 beberapa waktu lalu. Dan sesuai ulasan di live streaming hari Jumat, di channel youtube @AgrodanaFuturesOfficial, penurunan tertahan di 2393.66 (cukup dekat dengan support terjauh yang dibahas 2391). Bahkan sempat rebound hingga 2408 lebih dulu sebelum ditutup di 2399.
Salah satu kabar di akhir pekan adalah keputusan mundurnya Biden dari pencalonan Presiden untuk term kedua. Setelah serangkaian desakan mundur yang muncul dari internal partai Republik karena alasan usia, akhirnya anggota keluarga Biden secara khusus mendiskusikan bagaimana Biden ingin mengakhiri upaya pencalonannya dan dengan rencana yang sudah diperhitungkan secara matang.
Pertimbangan utama adalah tentang dampak kampanye terhadap kesehatannya, keluarganya dan stabilitas negara, termasuk di antara mereka yang berada di garis depan dalam diskusi.
Biden secara resmi memberikan dukungannya untuk Kamala Harris, meski terdapat calon lain dari Demokrat yang masih bisa bersaing dengan Harris bulan depan di konvensi Nasional. Tapi dengan dukungan Biden, kelihatannya akan menjadi persaingan yang sulit.
Biasanya pasar obligasi akan menjadi yang pertama menunjukkan reaksi pasar. Tapi pasar obligasi pun sedang berjuang selain menghadapi gejolak politik, juga ketidakpastian ekonomi saat ini.
Pasar saat ini juga memperhitungkan dampak jika Republik memenangkan pemilu. Pasca debat pertama, Treasury mengalami penurunan yang tajam karena kekhawatiran supply/inflasi. Setelah itu, respons spontan terhadap peluang Trump yang membaik tampaknya menjadikan peluang bearish yang melandai karena logikanya setiap rebound tekanan inflasi akan memperlambat proses normalisasi FOMC (tentang pemangkasan suku bunga) selama paruh kedua tahun 2025 dan seterusnya.
BMO memperkirakan respon pertama terhadap pengunduran diri Biden secara bertahap “ramah” terhadap obligasi (= imbal hasil turun). Ini berarti untuk jangka pendek, dampak pengunduran diri Biden bisa negatif untuk dolar. Namun demikian harus dicermati peluang Harris untuk menjadi pengganti Biden dalam bursa Capres dari Partai Demokrat ke depan. Konvensi Nasional Partai Demokrat sendiri baru dilakukan 19 Agustus mendatang.
Di sisi lain PBOC membawa kabar yang cukup menggembirakan. Bank sentral memangkas LPR 1 dan 5 tahun masing-masing sebesar 10 basis poin setelah sebelumnya mengumumkan pemangkasan repo 7-hari dan juga melonggarkan persyaratan agunan MLF.
LPR 1 tahun turun menjadi 3.35% dari sebelumnya 3.45%, dan LPR 5 tahun turun menjadi 3.85% dari sebelumnya 3.95%. PBOC mengatakan menurunkan persyaratan agunan untuk pinjaman fasilitas pinjaman jangka menengah mulai bulan Juli. Langkah tersebut ditujukan untuk meningkatkan ukuran obligasi yang bisa diperdagangkan di pasar. Langkah ini bermaksud untuk mengurangi tekanan pada penawaran dan permintaan obligasi di pasar.
Dengan kabar tersebut setidaknya pasar bisa mengharapkan pemulihan secara bertahap ekonomi China, dan tentunya akan menjadi kabar bagus juga untuk ekuitas China, Hongkong dan emas.
Tidak ada data ekonomi penting dari AS hari ini, dan pasar kemungkinan akan mencermati perkembangan terbaru dari pengunduran diri Biden sebagai capres. Namun emas secara teknis cukup wajar diharapkan rebound mengingat penurunan 3 hari berturut-turut yang terjadi minggu lalu.
Pasar diperkirakan akan menahan diri sampai data ekonomi penting lainnya dirilis minggu ini, dengan fokus utama tertuju pada inflasi PCE yang baru akan dirilis hari Jumat. Sebelum itu, PMI services dan manufaktur di hari Rabu, juga GDP dan klaim pengangguran mingguan di hari Kamis akan menjadi rujukan.
Note : Tetap waspada dengan volatilitas besar pada market yang sewaktu-waktu bisa tiba-tiba berubah!
Candlestick ditutup bearish dengan real body hitam yang lebih panjang dari 2 candle bearish sebelumnya. Tapi pembukaan gap up hari ini membuka peluang untuk terjadinya rebound. Fibonacci Retracement (FR) di Daily chart ditarik dari Bottom 2293.50 sampai puncak 2483.55 menunjukkan bahwa harga sampai kemarin terkoreksi mendekati FR 50% 2388.53, sehingga low 2393.66 kemarin cenderung menunjukkan cukup dekat dengan area support tersebut.
Resistance kali ini berada di 2410.95 (FR 38.2%) yang terdekat, dan FR 23.6% 2438.70 yang terjauh. Sebaliknya, support akan berada di 2393.66 (low Jumat, 19 Juli 2024), FR 50% 2388.53, dan terjauh FR 61.8% 2366.10. Dengan asumsi penurunan 3 hari terakhir merupakan koreksi normal dari kenaikan sejak 26 Juni 2024, maka bisa juga dianggap bahwa koreksi sementara waktu cenderung tertahan.
Di H4, Fibonacci retracement (FR) ditarik dari bottom 2349.23 ke puncak 2483.55 (FR 0%) dan penurunan di hari Jumat tertahan di kisaran FR 61.8% 2400.54 dan juga trendline support 2398-2400. Dengan gap up pagi ini di atas trendline, maka bisa diartikan bahwa trendline support dan juga FR 61.8% masih cukup kuat untuk saat ini.
Ini juga berarti pantulan naik diperkirakan bisa terjadi, dan jalur kenaikan diharapkan kembali menguji FR 50% 2416.39 yang terdekat, atau FR 38.2% 2432.24 yang terjauh. Rang area diperkirakan masih cenderung terbatas mengingat minimnya data AS malam ini, dan pasar yang masih mencerna dan memperhitungkan ulang dampak pengunduran diri Biden dari pencalonan presiden untuk term kedua.
Skenario bearish diperkirakan masih bisa membayangi jika kenaikan gagal tembus di atas resistance 2430-2342, atau resistance psikologis 2449-2451. Atau akan jauh lebih kuat jika harga berbalik turun dan tembus 2392/3293 (area low Jumat). Sementara skenario bullish akan jauh lebih kuat jika harga mampu tembus resistance psikologis 2449-2451 tersebut.
Per jam 10.30 WIB, harga berada di 2409.07, dengan high di 2411.89 dan low 2403.14. Fibonacci Retracement (FR) ditarik dari puncak 2474.65 (FR 100%) sampai bottom 2393.66 (FR 0%). Dengan proyeksi rebound kemungkinan maksimum di kisaran FR 38.2% dan FR 50%, maka secara teknis pantulan diharapkan terjadi sampai kisaran terdekat 2424.60 (FR 38.2%) atau terjauh 2434.15 (FR 50%).
Dengan demikian wave 4 kemungkinan berada di kisaran area FR 38.2%-50%. Selanjutnya wave 5 akan dimulai penurunan dari zona tersebut, maka target penurunan Wave 5 nantinya diharapkan setinggi wave 1, yang berarti kisaran 2388-2390 yang terdekat (area arsir kuning bawah) atau maksimum zona 2369-2372 yang juga diperkirakan sebagai zona demand kuat.
Ini berarti buy bisa dilakukan jangka pendek untuk memanfaatkan pantulan sebagai wave 4, dan setelah itu diharapkan sell mengikuti penurunan wave 5. Yang harus diwaspadai adalah :
Opsi buy juga bisa dipertimbangkan jika : 1) harga tembus FR 61.8% 2443.71, atau 2) jika penurunan sudah berada di dekat zona support 2388-2390 atau 2369-2372 yang diperkirakan sebagai target wave 5
Untuk malam hari sebaiknya Anda fokus perhatikan catatan kami di grafik H4!
Trading Strategy:
Opsi BUY on Dip
Entry: 2402.00 – 2404.00
(atau cek di artikel untuk area alternatif)
Target/Reward : 2416.00 ($12 - $14)
(bisa follow/pertahankan BUY jika tembus 2412,
Target terdekat 2418, terjauh 2430, SL sesuaikan kebutuhan)
Stop Loss: 2396.00 ($6 - $8)
(ideal 3-5 poin di bawah 2395)
Risk Reward: 1: 2
Opsi SELL jika Resistance tidak ditembus
Entry : 2435.00 – 2437.00
(atau cek di artikel untuk area alternatif)
Target/Reward: 2423.00 ($12 - $15)
Stop Loss: 2443.00 ($6 - $8)
(ideal SL 3-5 poin di atas 2443)
Risk Reward: 1: 2
Disclosure: Ini hanyalah hasil analisa dan bukan saran finansial. Selalu lakukan riset Anda sendiri sebelum membuka posisi Trade. Semua hasil Trade Anda merupakan tanggung jawab sendiri!
Suggest : SELL on Rally
Area : 1.08900 - 1.09100
Target : 1) 1.08300
2) 1.07700
Stop Loss : 1.09700
(switch to BUY jika tembus 1.09800)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 1.29400 - 1.29600
Target : 1) 1.28800
2) 1.28200
Stop Loss : 1.30200
(Switch to BUY jika tembus 1.30500)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 157.500 - 157.700
Target : 1) 156.900
2) 156.300
(pertahankan SELL jika tembus 157.000)
Stop Loss : 158.300
(switch to SELL jika tembus 158.500)
DISCLAIMER ON!
Suggest : BUY on Dip
Area : 2402.00 - 2404.00
(Cek artikel untuk area alternatif)
Target : 1) 2410.00
2) 2416.00
(Pertahankan/Follow BUY jika tembus 2412,
potensi target terdekat 2418, terjauh 2430!)
Stop Loss : 2396.00 (ideal 3-5 poin di bawah 2395)
DISCLAIMER ON!
Data ekonomi cenderung mix, di mana klaim pengangguran awal (initial Jobless claims) dirilis lebih tinggi dari ekspektasi, 243K vs 230K, sementara indeks manufaktur dari Fed Philadelphia melonjak ke 13.9 dari sebelumnya 1.3.
Laporan manufaktur dari Fed Philadelphia memberi gambaran yang jauh lebih cerah dibanding bulan-bulan sebelumnya, di mana aktivitas meluas di sebagian besar metrik. Rebound dalam pesanan dan pengiriman baru cukup menggembirakan, Di saat tekanan inflasi masih berlanjut, lonjakan indeks aktivitas masa depan menunjukkan bahwa para produsen lebih optimis terhadap pertumbuhan.
Angka klaim pengangguran tercatat sebagai angka tertinggi sejak Agustus tahun lalu. Angka minggu ini juga merupakan angka survei untuk laporan ketenagakerjaan BLS yang akan dirilis awal bulan depan sehingga diperkirakan tidak terlalu dipengaruhi oleh melesetnya musiman akibat libur 4 Juli yang lalu. Hasilnya mencerminkan tren ketenagakerjaan, di mana kenaikan klaim awal (initial claims) dan klaim lanjutan (continuing claims) menunjukkan gambaran ketenagakerjaan yang lebih lemah. Data ini cenderung menekan dolar.
Secara keseluruhan, laporan aktivitas manufaktur tersebut dibayangi oleh laporan klaim pengangguran yang justru menunjukkan angka yang lebih tinggi. Sementara imbal hasil membantu pemulihan dolar secara teknis, pasca ECB memberi peringatan tentang risiko penurunan pertumbuhan.
Dibalik penurunan emas dan minyak, ada kekhawatiran tentang pertumbuhan global pasca keputusan ECB. Hal ini membuat pasar ekuitas juga mengalami tekanan yang sama, meskipun khusus untuk emas lebih cenderung profit taking pasca sentuh rekor tertinggi baru.
Sementara dari Rapat Pleno Ketiga China cenderung tidak memberi rincian apapun di dalam pengumumannya tentang perbaikan ekonomi China yang sedang bermasalah. Bahkan secara ringkas hanya fokus pada teknologi. Tapi kemungkinan pasar akan melihat beberapa kebijakan spesifik dalam beberapa hari ke depan. Komite Sentral dijadwalkan akan memberi pernyataan hari ini, dan juga di tanggal 31 Juli 2024.
Jika saja pengumuman tersebut lebih mendetail kepada stimulus untuk memperkuat ekonomi, maka emas punya peluang untuk kembali bangkit didukung juga oleh sentiment global yang pulih.
Di sisi lain, Austan Goolsbee, Presiden Fed Chicago, menambah deretan pejabat Fed yang menyambut baik progres inflasi yang mendingin. Goolsbee mengatakan sangat jelas bahwa inflasi sudah turun dalam 12-18 bulan terakhir ini dan menilai hal tersebut sebagai laju inflasi yang paling cepat yang pernah terjadi.
Goolsbee mengingatkan jalur inflasi belum sepenuhnya selesai, tapi dirinya merasa jauh lebih baik melihat komponen-komponen yang menurun, termasuk perumahan. Sementara pasar tenaga kerja juga sudah mendingin ke posisi keseimbangan yang lebih baik. Goolsbee menambahkan sejauh ini tidak terlihat seperti resesi di pasar tenaga kerja, tapi ada beberapa sinyal peringatan. Jika terlihat kenaikan tajam dalam pengangguran, maka hal wajar jika gelisah tentang meningkatnya pengangguran. Tapi Goolsbee tidak melihat hal itu.
Semakin banyak data yang terlihat dalam bulan mendatang yang terlihat seperti baru-baru ini (inflasi turun, ketenagakerjaan melemah), maka akan semakin dekat dengan target 2% inflasi. Pasar saat ini sudah menghargai hampir sepenuhnya pemangkasan suku bunga bulan September, dan memperhitungkan aka nada pelonggaran sebesar 64 bps di tahun ini.
Tidak ada data ekonomi AS malam nanti yang signifikan. Tapi pasar akan tetap mencermati pernyataan pejabat Fed lainnya, dan kali ini datang dari John Williams dan Raphael Bostic.
Jika pernyataan dovish kembali muncul, emas memiliki kesempatan untuk menutup akhir pekan dengan kenaikan kembali di malam hari jelang penutupan. Tapi jika pernyataan tersebut cenderung kurang dovish atau bahkan berbalik ke hawkish, maka emas berpotensi ditutup turun.
Selain itu, pasar tetap akan mewaspadai hasil dari rapat pleno China yang diharapkan rilis hari ini. Jika terdapat detail bahwa China berkomitmen luncurkan stimulus tambahan untuk membangkitkan ekonomi, maka emas akan memiliki peluang dorongan naik tambahan. Sebaliknya jika tidak ada stimulus yang disinggung, maka emas berpotensi turun, dan pasar akan kembali fokus pada data ekonomi AS.
Note : Tetap waspada dengan volatilitas besar pada market yang sewaktu-waktu bisa tiba-tiba berubah!
Candlestick ditutup bearish sehingga penurunan diperkirakan cenderung dominan hari ini. Sepanjang sesi Asia pagi ini sudah terjadi penurunan cepat dari tertinggi 2445.11 sampai terendah 2420.19. Tapi harga berhasil rebound ke kisaran 2426-2427. Ini menandakan support area 2416-2418 masih cukup efektif sementara waktu menahan tekanan berlebih. Tapi perlu diwaspadai jika terjadi gelombang turun lanjutan yang menembus support tersebut. Jika terjadi, maka support berikutnya akan berada di kisaran 2400-2404 yang berperan sebagai level psikologis saat ini. Dan jika tekanan jauh lebih kuat di malam hari, maka area 2388-2392 adalah target potensial dari penurunan lanjutan.
Sebaliknya, bullish mungkin akan mendapatkan dorongan signifikan jika 2400 tidak ditembus. Itu pun dengan catatan bahwa pernyataan pejabat Fed tetap dovish di malam hari. Sementara di sisi resistance, perlu penembusan kembali di atas 2450 untuk membuat peluang bullish tetap terbuka.
Di H4, Fibonacci retracement (FR) ditarik dari bottom 2349.23 ke puncak 2483.55 (FR 0%) dan saat ini harga terkoreksi turun hingga mendekati FR 50% 2416.39. Sejauh ini penurunan tertahan di 2420.19 sehingga menandakan area support 2416-2418 yang sebelumnya juga menjadi support kuat, masih tetap efektif sampai pagi ini di sesi Asia.
Ekspektasi kami kenaikan masih terbatas, dan diharapkan belum tembus 2450 kembali dalam waktu dekat. Tapi penurunan juga diharapkan tidak lebih rendah dari 2416 (FR 50%) atau 2400 (FR 61.8%) yang juga berhimpitan dengan trendline support.
Skenario bearish diharapkan tetap dominan selama harga tidak tembus 2450 sehingga opsi sell bisa dilakukan saat terjadi swing high di kisaran 2430-2445. Sebaliknya jika penurunan sudah mendekati area 2400-2404, maka demand diharapkan tetap kuat menahan laju tekanan turun tersebut sehingga peluang buy bisa muncul di dekat trendline support, dengan Stop Loss ditempatkan di bawah trendline support 2400. Ini untuk mengantisipasi tekanan turun yang bisa lebih kuat jika 2400 ditembus.
Skenario bullish akan lebih kuat jika harga mampu tembus kembali di atas 2450 (area high 20 Mei 2024 yang sebelumnya sempat menjadi all time high). Kenaikan di atas 2450 membuka peluang untuk kenaikan lanjutan ke zona 2462-2465 atau maksimum mendekati kembali zona 2475-2480.
Per jam 10.30 WIB, harga berada di 2426.28, dengan high di 2445.11 dan low 2420.19. Fibonacci Retracement (FR) masih menggunakan FR yang sama, yang ditarik dari bottom 2429.28 sampai puncak 2483.55 (FR 0%) karena saat grafik dibuat pagi tadi harga masih berjalan di zona FR 100% sehingga tidak bisa digunakan sebagai titik baru untuk FR.
Tekanan turun berhasil tembus support trendline dan juga FR 61.8% 2450, sehingga zona ini berubah peran menjadi resistance psikologis. Secara teknis, selama harga tidak naik di atas 2450 atau di atas trendline resistance, maka sell tetap dominan. Dengan demikian opsi area sell bisa dilakukan di antara area 2437-2440 (terdekat), atau 2448-2452. Tapi Sell harus waspadai potensi demand yang diperkirakan kembali muncul di kisaran 2416-2418, atau yang kemungkinan lebih kuat di zona 2400-2404.
Jika melihat pola pergerakannya, maka penurunan tadi malam sampai pagi ini bisa saja dianggap wave 4 dari Elliott wave. Ini berarti masih ada potensi penurunan terakhir wave 5 sebelum kembali naik sebagai wave A-B-C. Dengan demikian harus diwaspadai peluang pembalikan naik di malam hari, terutama jika Fed speakers kembali cenderung dovish.
Opsi buy bisa dilakukan jika support 2400 tidak ditembus atau saat resistance 2450 ditembus.
Untuk malam hari sebaiknya Anda fokus perhatikan catatan kami di grafik H4!
Trading Strategy:
Opsi SELL on Rally
Entry: 2436.00 – 2438.00
(atau cek di artikel untuk area alternatif)
Target/Reward : 2424.00 ($12 - $14)
(bisa follow/pertahankan SELL jika tembus 2418,
Target terdekat 2413, terjauh 2405, SL sesuaikan kebutuhan)
Stop Loss: 2444.00 ($6 - $8)
(ideal 3-5 poin di atas 2442)
Risk Reward: 1: 2
Opsi BUY jika Support tidak ditembus
Entry : 2400.00 – 2402.00
(atau cek di artikel untuk area alternatif)
Target/Reward: 2414.00 ($12 - $15)
Stop Loss: 2394.00 ($6 - $8)
(ideal SL 3-5 poin di bawah 2392)
Risk Reward: 1: 2
Disclosure: Ini hanyalah hasil analisa dan bukan saran finansial. Selalu lakukan riset Anda sendiri sebelum membuka posisi Trade. Semua hasil Trade Anda merupakan tanggung jawab sendiri!
Suggest : SELL on Rally
Area : 1.08900 - 1.09100
Target : 1) 1.08300
2) 1.07700
Stop Loss : 1.09700
(switch to BUY jika tembus 1.09800)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 1.29500 - 1.29700
Target : 1) 1.28900
2) 1.28300
Stop Loss : 1.30300
(Switch to BUY jika tembus 1.30500)
DISCLAIMER ON!
Suggest : BUY on Dip
Area : 156.900 - 157.100
Target : 1) 157.700
2) 158.400
(pertahankan BUY jika tembus 158.000)
Stop Loss : 156.300
(switch to SELL jika tembus 156.000)
DISCLAIMER ON!
Suggest : SELL on Rally
Area : 2436.00 - 2438.00
(Cek artikel untuk area alternatif)
Target : 1) 2430.00
2) 2424.00
(Pertahankan/Follow SELL jika tembus 2418,
potensi target terdekat 2413, terjauh 2405!)
Stop Loss : 2444.00 (ideal 3-5 poin di atas 2442)
DISCLAIMER ON!
