Technical Analysis Commodity (Gold, Crude Oil) 10 Juni 2026

CHART TECHNICAL ANALYSIS CRUDE OIL

Keterangan :

• Candle ditutup bearish, secara teori peluang turun
• Secara struktur, belum banyak berubah, masih dalam jalur penurunan pola Symmetrical Triangle. Tapi trader perlu waspada dengan support 85-86, dikhawatirkan membentuk double bottom kecil di daily chart. Pola ini baru valid jika naik dan tembus neckline 96.94 (high 3 Jun 2026). Jika tembus support, maka pola gagal, dan cenderung lanjutkan tekanan turun
• Di H4, rsi berada di 41%, secara teori cenderung turun. Meskipun hari ini dibuka gap up di 89, tapi hanya selisih kecil, dan kemungkinan pantulan naik masih terbatas. Ekspektasi supply area di zona 92-93, atau strong supply di zona 92-95
• Secara umum, market minyak masih sensitif terhadap semua headline yang muncul seputar AS-Iran atau konflik Timur Tengah sehingga minyak akan tetap volatile beberapa waktu ke depan
• Perkembangan geopolitik :
  • Geopolitik kembali memanas setelah Iran menembak jatuh helikopter AS yang memantau Selat Hormuz, direspon AS dengan serangan yang diklaim sebagai pertahanan dirike sejumlah sasaran di selatan Iran atas perintah langsung Trump
  • Di sisi lain, Trump mengungkap bahwa kedua awak helikopter Apache berhasil selamat oleh drone Angkatan Laut AS
  • Insiden membuat kekhawatiran tentang kemungkinan gencatan senjata ataupun diplomasi, meski Trump meyakinkan bahwa serangan balasan hanya untuk peringatan balik ke Iran, dan diplomasi tetap berjalan
• Situasi geopolitik masih sensitif dan cenderung naik-turun (terkadang reda, terkadang memanas), sehingga tetap perlu kewaspadaan. Beberapa poin yang perlu diperhatikan :
  • a. sepakat perpanjang gencatan senjata -> minyak turun
  • b. belum ada/tidak sepakat perpanjang gencatan senjata/eskalasi militer besar-besaran -> minyak naik
• Bullish lebih kuat jika tembus 96.00 -> switch to BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 88.60 -> pertahankan SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GOLD

Keterangan :

•  Pendukung bullish medium term:
  • a. Pembelian oleh PBOC & bank sentral global masih kuat
  • b. Kebijakan longgar dan ekspektasi stimulus fiskal China berpotensi mendukung emas
  • c. Ketidakpastian inflasi akibat perang
  • d. ekspektasi pemangkasan suku bunga Fed
  • e. ketidakpastian geopolitik masih membayangi
• Di H4, Kenaikan tertahan di zona coklat 4350-4377 lalu berbalik turun hingga sesi Asia pagi ini dekati 4200. Tekanan diperkirakan dominan, dengan proyeksi terdekat 4150 dan 4099-4100 yang terdekat. Atau paling ekstrim zona 4000. Sedangkan kenaikan kemungkinan ke zona 4300 atau zona coklat 4350-4377 resistance kuat
  • a. Skenario #1 : rsi memasuki zona oversold, tunggu pembalikan naik, kemungkinan zona hijau 4099-4163 zona demand yang lebih baik
  • b. Skenario #2: penurunan jangka pendek masih dominan, supply kuat diperkirakan zona coklat 4350-4377, tekanan akan kembali dominan jika CPI lebih kuat
• Di H1, Risiko geopolitik dan data inflasi AS minggu ini menjadi tema sekaligus fokus utama! Secara struktural, inverse head & shoulders gagal dan double bottom juga gagal karena harga berbalik tembus di bawah 4250. Saat ini tekanan dominan karena geopolitik, sehingga sell lebih dominan saat ini, selama tidak ada kenaikan di atas 4300. Waspada pantulan karena rsi sudah mulai oversold, dan juga beberapa support psikologis cukup dekat! Namun, strategi buy masih bersifat labil sehingga perlu waspada geopolitik dan CPI AS!
  • a. Skenario bullish: Zona 4099-4100 kemungkinan demand terdekat, atau paling ekstrim 4000-4030. Kenaikan lebih kuat jika berhasil tembus resistance 4270-4300
  • b. Skenario Bearish: tekanan jangka pendek dominan selama tidak tembus 4300, supply terkuat diperkirakan di zona 4350. Penurunan berpotensi berlanjut jika tembus 4200, dan lebih kuat jika CPI dirilis jauh lebih kuat
• Fundamental utama : ekspektasi 1x penurunan suku bunga Fed di 2026 (hasil dot plot FOMC Maret), pembelian bank sentral global masih kuat, pembelian China masih aktif, aliran dana ETF, de-dolarisasi masih kuat
• Fundamental tambahan :
  • Situasi memanas setelah Iran jatuhkan helikopter AS, dan AS membalas. Tapi Trump tetap mengatakan diplomasi masih berjalan, sedangkan pasar khawatir perang berkepanjangan akan membuat inflasi tetap tinggi -> negatif pada emas, kecuali situasi geopolitik pulih
• Secara umum, situasi belum jelas, dan masih naik-turun, sehingga perlu mewaspadai kemungkinan perubahan cepat dalam sentimen
  • a. MoU disetujui -> emas naik cepat
  • b. MoU belum/tidak disetujui -> emas turun cepat
• Fokus inflasi
  • a. Act > Exp = emas turun
  • b. Act < Exp = emas naik
• Alternatif :
  • (update!) Pertahankan/Follow BUY jika tembus 4218 , target terdekat 4228, terjauh 4236
  • Short term SELL selama tidak tembus 4300 atau supply kuat di 4350-4370
  • Opsi buy : 4080-4100, 4000-4020, zona 3860
• PERINGATAN !: Strategi ini menggunakan TP $10-$20 dan SL $10 karena range pergerakan emas harian yang sangat besar sejak 6 bulan - 1 tahun terakhir! Tidak cocok untuk diterapkan pada ekuitas yang terbatas! Sebaiknya sesuaikan TP dan SL dengan profil risiko masing-masing dan keadaan/kecukupan ekuitas masing-masing!! Pahami risiko lebih dulu sebelum menerapkan strategi ini!

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures