Technical Analysis Commodity (Gold, Crude Oil) 14 Juli 2026

CHART TECHNICAL ANALYSIS CRUDE OIL

Keterangan :

• Candle ditutup bullish, secara teori peluang naik
• Secara struktur, peluang kenaikan berlanjut karena situasi geopolitik kembali memanas
• Di H4, secara struktur, rebound kemungkinan masih terbuka. Zona 76-77 ditembus, saat ini memasuki zona 80. waspada dengan zona 81-84, gap yang sempat terjadi di 12-15 Juni 2026. Jika tidak tembus, maka peluang penurunan bisa terjadi setelah sentuh zona ini. Tapi jika tembus, dan geopolitik terus meningkat, maka kenaikan berpeluang tembus ke zona 85
• Level yang perlu diwaspadai :
  • Resistance : 81-84 (gap Senin, 15 Jun 2026)-> jika tembus 84, cenderung naik
  • Support : 67-68 (low 1 minggu terakhir tertahan di zona ini)-> jika tembus 67, cenderung lanjut turun
• Secara umum, market minyak masih sensitif terhadap semua headline yang muncul seputar AS-Iran atau konflik Timur Tengah sehingga minyak akan tetap volatile beberapa waktu ke depan
• Perkembangan geopolitik :
  • Trump umumkan kembali melakukan blokade atas kapal-kapal dari dan menuju Iran, tapi mengizinkan kapal-kapal negara lain melintasi Hormuz -> memicu kekhawatiran eskalasi militer meningkat
  • CENTCOM AS mengatakan sudah memulai serangan ke-3 kalinya secara berturut-turut ke Iran, untuk melumpuhkan kemampuan Iran menyerang kapal sipil dan komersial yang melintasi Hormuz
  • Rudal Iran menghantam 2 tanker minyak UAE di Selat Hormuz dan menyebabkan salah satu kru tewas
• Beberapa hal yang tetap perlu dipantau :
  • a. Kesepakatan gagal total (Iran menutup Selat Hormuz, AS dan Iran lanjutkan perang terbuka) = oil naik
  • b. Gencatan senjata kembali disepakati untuk dilanjutkan, AS dan Iran kembali ke diplomasi dan MOU perdamaian terus berlaku, Selat Hormuz dibuka = oil turun
• Bullish lebih kuat jika tembus 74.60 -> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 71.20 -> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GOLD

Keterangan :

•  Pendukung bullish medium term:
  • a. Pembelian oleh PBOC & bank sentral global masih kuat
  • b. ketidakpastian geopolitik masih membayangi
  • c. De-dolarisasi masih cukup kuat
• Di H4, Harga tembus di bawah 4050. Zona kuning resistance baru di kisaran 4047-4080. Selama zona ini tidak ditembus, maka kenaikan masih terbatas. Zona abu 3960-3985 berpotensi diuji. Jika tembus, buka peluang lanjut turun ke area 3886
  • a. Skenario #1 : zona abu 3960-3985 diperkirakan demand terdekast, rsi mulai dekati oversold. Alternatif 3886-3900 kemungkinan demand lebih kuat (kenaikan butuh dukungan CPI lemah = geopol reda)
  • b. Skenario #2: penurunan dominan selama tidak tembus zona kuning, tekanan berlanjut jika tembus 3943-3950, didukung geopol panas + CPI lebih tinggi
• Di H1, secara struktural, zona kuning di 3960-3978 mulai terancam setelah rebound tadi malam gagal lanjutkan kenaikan di atas 4010 pasca sentuh support 3886. Risiko penurunan tetap dominan selama geopolitik memanas. Data CPI nanti malam di sisi lain bisa membantu rebound jika dirilis lebih rendah, tapi akan ikut menambah tekanan turun jika dirilis lebih tinggi dari ekspektasi. Waspada zona 3886 kemungkinan bisa muncul jika eskalasi geopolitik meningkat!
  • a. Skenario bullish: zona kuning 3960-3978 kemungkinan bertahan beberapa waktu, terutama jika RSI mulai memasuki oversold (di bawah 20%). Alternatif demand tunggu zona 3886-3900 atau jika CPI lebih rendah dari ekspektasi
  • b. Skenario Bearish: Short term sell masih dominan selama geopolitik memanas. Zona orange 4020-4042 kemungkinan resistance kuat (zona sell), turun lebih lanjut di bawah 3943-3950 jika CPI lebih tinggi
• Fundamental utama : pembelian bank sentral global masih kuat, pembelian China masih aktif, aliran dana ETF, de-dolarisasi masih kuat
• Fundamental tambahan :
  • Trump umumkan kembali melakukan blokade atas kapal-kapal dari dan menuju Iran, tapi mengizinkan kapal-kapal negara lain melintasi Hormuz -> memicu kekhawatiran eskalasi militer meningkat
  • CENTCOM AS mengatakan sudah memulai serangan ke-3 kalinya secara berturut-turut ke Iran, untuk melumpuhkan kemampuan Iran menyerang kapal sipil dan komersial yang melintasi Hormuz
  • Rudal Iran menghantam 2 tanker minyak UAE di Selat Hormuz dan menyebabkan salah satu kru tewas
  • Beberapa hal yang tetap perlu dipantau :
    • a. Kesepakatan gagal total (Iran menutup Selat Hormuz, AS dan Iran lanjutkan perang terbuka) = emas turun (potensi penurunan kemungkinan berlanjut di bawah 3900 jika terus memanas)
    • b. Gencatan senjata kembali disepakati untuk dilanjutkan, AS dan Iran kembali ke diplomasi dan MOU perdamaian terus berlaku, Selat Hormuz dibuka = emas naik
• Fokus minggu ini : US CPI (Selasa), Kevin Warsh Testimony (Selasa), Retail Sales (Kamis)
• Fokus CPI AS jam 19.30 WIB
  • a. Act > Exp = emas turun
  • b. Act < Exp = emas naik
• Fokus Kevin Warsh
  • a. hawkish = Emas turun
  • b. dovish/less hawkish = emas naik
• Alternatif :
  • Pertahankan/Follow BUY jika tembus 4006 (activated!), target terdekat 4016 (done!), terjauh 4026
  • Switch to SELL jika tembus 3925 (target terdekat 3915, terjauh 3905) atau jika kenaikan gagal tembus 4020-4042
  • Opsi buy : 3960-3978 (kuning), 3886 (low 28 Okt 2025) atau tembus zona orange 4020-4042
• PERINGATAN !: Strategi ini menggunakan TP $10-$20 dan SL $10 karena range pergerakan emas harian yang sangat besar sejak 6 bulan - 1 tahun terakhir! Tidak cocok untuk diterapkan pada ekuitas yang terbatas! Sebaiknya sesuaikan TP dan SL dengan profil risiko masing-masing dan keadaan/kecukupan ekuitas masing-masing!! Pahami risiko lebih dulu sebelum menerapkan strategi ini!

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures