CHART TECHNICAL ANALYSIS DOW JONES

Keterangan :

• Candle Ditutup bearish dengan tekanan jual yang cukup tinggi jelang penutupan market. Range harian 627 poin, menandakan volatilitas tinggi dan dominasi seller di akhir sesi. Pagi ini market dibuka dengan dorongan beli yang cukup kuat, secara teori peluang naik masih ada.
• Harga dibuka di 49641, masih berada di atas EMA 20 Daily (49150) dengan jarak tipis 514 poin dan EMA 50 Daily (48607) dengan jarak 1057 poin. Penutupan di 49580 masih diatas kedua EMA. RSI(14) Daily anjlok ke 58.1524 dari zona 62+ kemarin. Koreksi tajam RSI ini membuka ruang bagi potensi oversold bounce, namun juga mengonfirmasi tekanan jual institusional yang nyata.
• H4: EMA 20 (49730) EMA 50 (49557) keduanya berada DI ATAS harga open saat ini (49664). EMA 20 H4 kini berfungsi sebagai resistance dinamis jangka pendek di zona 49700-49750. RSI H4 terkoreksi tajam ke 49.2701, memasuki zona netral sempurna di garis tengah 50, menandakan pertarungan buyer-seller yang seimbang namun kehilangan bias bullish yang dominan.
• FR: Swing low 45060 ke swing high 50608. Level psikologis 50000 yang sempat ditembus (high kemarin 50234) kini berubah fungsi menjadi resistance psikologis krusial. Breakdown di bawah FR 23.6% (49298) akan membuka peluang menuju koreksi lebih dalam. Support krusial berikutnya berada di FR 38.2% (48488).
• Potensi Positif
  • Kemenangan Hukum Atas Tarif: Pengadilan Perdagangan Internasional AS membatalkan kebijakan tarif impor global 10% dari Presiden Trump. Hal ini memberikan angin segar bagi perusahaan yang bergantung pada bahan baku impor karena mengurangi beban biaya operasional mereka.
  • Indikator Tenaga Kerja Solid: Klaim pengangguran awal AS yang dirilis semalam tercatat sebesar 200.000. Meski naik sedikit dari minggu sebelumnya, angka ini tetap rendah secara historis dan menandakan bahwa pasar tenaga kerja AS masih solid, sehingga mendukung daya beli konsumen secara keseluruhan.
• Potensi Negatif
  • Eskalasi Konflik AS-Iran: Dari Harapan Damai ke Baku Tembak Langsung. Pesta rekor Wall Street terhenti seiring terganggunya harapan kesepakatan damai menyusul serangan udara AS ke Bandar Abbas dan Pulau Qeshm, yang dibalas Iran dengan serangan terkoordinasi rudal balistik, drone, dan armada kapal patroli ke tiga kapal perusak AS di Selat Hormuz. Meskipun CENTCOM berhasil menangkis dan melakukan serangan balasan, konflik yang meluas hingga ledakan di Abu Dhabi dan aktivitas pertahanan udara di Teheran memvalidasi ketakutan pasar akan minyak dunia. Harga minyak Brent kembali menembus $100/barel dan WTI bertahan di atas $95/barel, memicu lonjakan premi risiko inflasi yang langsung memukul sektor industri.
  • Anomali Pasar dan Peringatan "Mispricing" dari Deutsche Bank: Riset Deutsche Bank mengungkap adanya mismatch antara pasar obligasi yang sudah waspada dan pasar saham yang justru terlalu santai. Saat ini sedang terjadi kondisi "salah harga" yang membingungkan di pasar keuangan global, di mana pasar obligasi sudah bersiap menghadapi kenaikan harga barang (inflasi) yang lama, namun pasar saham justru terlihat terlalu tenang dan optimis. Ketidakseimbangan ini berisiko karena para investor seolah mengabaikan ancaman ketegangan dunia dan potensi suku bunga tinggi yang bertahan lebih lama demi menekan inflasi.

CHART TECHNICAL ANALYSIS NASDAQ

Keterangan :

• Candle Ditutup bearish dengan tekanan jual yang mendominasi di akhir sesi market. Range harian 121.5 poin. Upper wick yang panjang menandakan ada dorongan beli yang sangat kuat di hari kemarin walaupun akhirnya pertarungan dimenangkan oleh seller. Secara teori peluang naik.
• Harga dibuka di 28613, masih berada di atas EMA 20 Daily (27279) dengan jarak nyaman 1334 poin dan EMA 50 Daily (26219). Kedua EMA masih menanjak tajam dengan jarak yang sangat lebar, mengonfirmasi tren bullish jangka menengah masih sangat kokoh meskipun sedang diuji. RSI(14) Daily berada di 79.2094, masih tertahan di zona overbought ekstrem di atas 70, menandakan meskipun ada koreksi harga, momentum bullish underlying masih sangat kuat namun rawan profit-taking teknikal kapan saja.
• H4: EMA 20 (28429) EMA 50 (27951) keduanya berada DI BAWAH harga open saat ini (28613). EMA 20 H4 berfungsi sebagai support dinamis jangka pendek di zona 28400-28450. RSI H4 di 65.6304 berada di zona bullish kuat mendekati overbought, namun terkoreksi dari zona 70+ kemarin, membuka ruang kecil untuk konsolidasi sehat sebelum melanjutkan rally.
• FR: Swing low 22964 ke swing high 28943.25 (high kemarin), harga open hari ini (28613) berada cukup dekat dengan zona FR 0.0% di 28943.25. Harga berada di zona ekstrem ekspansi bullish, dengan support terdekat di FR 23.6% (27532.15) yang masih jauh 1081 poin dari level saat ini. Struktur ini menandakan Nasdaq dalam fase parabolic rally yang sangat extended, di mana koreksi wajar bisa sangat tajam jika momentum berbalik.
• Potensi Positif
  • Euforia AI Masih Dominan Meskipun Sempat Terkoreksi: Sektor chip dan infrastruktur AI tetap menjadi narasi utama penggerak Nasdaq. Meski terjadi rotasi sektoral dan profit-taking kemarin (AMD, Super Micro, Nvidia terkoreksi), fundamental transformasi AI masih sangat kuat. Permintaan GPU untuk data center terus kencang, didorong investasi korporat dan Sovereign AI. Selama tema ini berlanjut, setiap koreksi dipandang sebagai peluang akumulasi.
• Potensi Negatif
  • Profit-Taking Masif Sektor AI: Sinyal Rotasi dan Exhaustion. Pesta rekor Wall Street terhenti dengan aksi profit-taking masif, termasuk koreksi tajam Arm Holdings akibat bottleneck pasokan.
  • Tarif Trump 25% pada Otomotif UE: Presiden Trump mengumumkan kenaikan tarif impor kendaraan dari Uni Eropa menjadi 25% (dari sebelumnya 15%), memicu kekhawatiran eskalasi perang dagang trans-Atlantik. Langkah ini langsung menekan saham-saham otomotif Eropa dan memperburuk sentimen perdagangan global.
  • Ancaman Inflasi Persisten dan Sikap Hawkish Fed: etegangan geopolitik AS-Iran memicu kekhawatiran inflasi yang lebih persisten. Beberapa pejabat The Fed, terutama Beth Hammack, menyuarakan nada hawkish dan memperingatkan bahwa pasar terlalu meremehkan risiko inflasi. Mereka menegaskan tidak ada ruang untuk memangkas suku bunga dalam waktu dekat. Bagi Nasdaq yang tech-heavy, sikap “higher for longer” ini menjadi headwind signifikan karena sektor teknologi growth sangat sensitif terhadap suku bunga tinggi dalam jangka panjang.

CHART TECHNICAL ANALYSIS  S&P 500

Keterangan :

• Candle Ditutup bearish dengan tekanan jual yang signifikan. Range harian 64.75 poin. Secara teori peluang turun.
• Harga dibuka di 7349, masih berada di atas EMA 20 Daily (7164) dengan jarak 185 poin dan EMA 50 Daily (6997) dengan jarak 352 poin. Kedua EMA masih menanjak dengan slope yang sehat, mengonfirmasi tren bullish jangka menengah masih kokoh. Jarak 185 poin dari EMA 20 Daily memberikan cushion yang cukup aman sebelum support krusial diuji. RSI(14) Daily di 71.4179 masih berada di zona overbought di atas 70, menandakan momentum bullish yang kuat namun juga rawan profit-taking teknikal.
• H4: EMA 20 (7336) EMA 50 (7271) keduanya berada DI BAWAH harga open saat ini (7349). RSI H4 di 59.6017 berada di zona netral-bullish, terkoreksi dari zona 65+ kemarin, membuka ruang untuk konsolidasi atau bounce teknikal.
• FR: Swing low 6339 ke swing high 7410 (high kemarin). Harga masih sangat dekat dengan swing high baru, menandakan S&P 500 dalam fase ekspansi bullish yang extended namun belum mengalami koreksi signifikan. Support terdekat di FR 23.6% (7161.96), yang krusial untuk dipertahankan agar struktur bullish tetap intact.
• Potensi Positif
  • Resiliensi S&P 500 sebagai Broad Market Index: Sementara Dow Jones terkoreksi 2,4% dan Nasdaq mengalami volatilitas ekstrem, S&P 500 hanya turun 0,35% dengan pergerakan yang relatif terkendali. Komposisi yang lebih terdiversifikasi lintas sektor membuat S&P 500 jauh lebih tangguh terhadap shock sektoral. Secara historis, selama S&P 500 masih bertahan di atas EMA 20/50 Daily yang menanjak, sentimen broad market masih dianggap cukup sehat.
• Potensi Negatif
  • Rangkaian Rekor Penutupan Tertinggi Terhenti: Pesta rekor Wall Street akhirnya terhenti setelah S&P 500, Nasdaq, Dow Jones, dan Russell 2000 kompak ditutup di zona merah, gagal mempertahankan momentum intraday positif. Pembalasan arah ini dipicu oleh tiga tekanan sekaligus: kekecewaan atas panduan laba yang suram dari Shake Shack dan Whirlpool, rotasi sektoral disertai profit-taking masif di sektor AI dan semikonduktor, serta memburuknya sentimen perdagangan pasca kenaikan tarif Trump 25% terhadap otomotif Uni Eropa.
  • Ancaman Inflasi Persisten dan Sikap Hawkish Fed: etegangan geopolitik AS-Iran memicu kekhawatiran inflasi yang lebih persisten. Beberapa pejabat The Fed, terutama Beth Hammack, menyuarakan nada hawkish dan memperingatkan bahwa pasar terlalu meremehkan risiko inflasi. Mereka menegaskan tidak ada ruang untuk memangkas suku bunga dalam waktu dekat. Bagi Nasdaq yang tech-heavy, sikap “higher for longer” ini menjadi headwind signifikan karena sektor teknologi growth sangat sensitif terhadap suku bunga tinggi dalam jangka panjang.

CHART TECHNICAL ANALYSIS NIKKEI

Keterangan :

• Candle Ditutup bullish namun dengan upper wick yang sangat panjang, menandakan perlawanan seller di level atas harga yang dimenangkan buyer. Range harian sangat besar: 1645 poin. Dengan gabungan range harian yang sangat besar dan kemenangan buyer kemarin, peluang naik masih kuat.
• Harga dibuka di 62225, masih berada di atas EMA 20 Daily (59487) dengan jarak 2738 poin dan EMA 50 Daily (57347) dengan jarak 4878 poin. Kedua EMA masih menanjak tajam dengan jarak yang sangat lebar, mengonfirmasi tren bullish jangka menengah masih sangat kokoh meskipun ada koreksi intraday. RSI(14) Daily di 68.8410 berada di zona bullish kuat mendekati overbought, menandakan momentum bullish masih dominan namun mulai kehilangan steam sedikit.
• H4: EMA 20 (61473) EMA 50 (60425) keduanya berada DI BAWAH harga open saat ini (62225). EMA 20 H4 berfungsi sebagai support dinamis jangka pendek di zona 61400-61500. RSI H4 di 63.2657 berada di zona bullish kuat, terkoreksi sedikit dari kemarin namun masih memiliki ruang sebelum overbought.
• FR: Swing low 50410 ke swing high 63375 (high kemarin). Harga masih berada dekat dengan swing high baru, menandakan Nikkei dalam fase ekspansi bullish yang kuat. Support krusial di FR 23.6% (60315), yang jika ditembus akan membuka pintu koreksi lebih dalam ke FR 38.2% (58402).
• Potensi Positif
  • Yen Lemah - Tailwind Struktural untuk Eksportir Jepang: Penguatan moderat Dolar AS terhadap seluruh mata uang utama termasuk Yen Jepang memberikan tailwind struktural bagi perusahaan eksportir yang mendominasi komposisi Nikkei. Yen yang lemah meningkatkan daya saing produk Jepang di pasar global dan meningkatkan nilai repatriasi profit perusahaan multinasional Jepang.
• Potensi Negatif
  • Eskalasi Konflik Iran: Ancaman Terhadap Ekonomi Jepang yang Bergantung Energi Impor. Jepang sebagai negara yang sangat bergantung pada impor energi (minyak dan gas) sangat rentan terhadap shock harga energi global. Baku tembak AS-Iran di Selat Hormuz yang mendorong harga minyak tetap tinggi dan lonjakan premi asuransi pelayaran akan langsung memukul margin keuntungan perusahaan Jepang, terutama sektor manufaktur dan transportasi. Historically, Nikkei sangat sensitif terhadap krisis energi Timur Tengah.

CHART TECHNICAL ANALYSIS HANGSENG

Keterangan :

• Candle ditutup Bullish dengan range harian 194 poin. Setelah dua hari gap up besar, candle ini adalah tanda pasar sedang "mengambil napas". Yang perlu dicatat: harga sempat menyentuh 26578 namun gagal menembus FR 61.8 (26620), rejection nyata di zona tersebut.
• Gap down hari ini: Harga membuka di 26285, turun 224 poin dari penutupan kemarin. Harga saat ini (26273) masih berada di atas FR 50.0 (26152), namun jaraknya hanya sekitar 120 poin.
• EMA: EMA 20 (25972) dan EMA 50 (25924) dibawah harga running. RSI Daily di 54.95, zona netral. Tidak ada sinyal ekstrem di sisi manapun, artinya ruang untuk turun masih terbuka.
• Fibonacci: Swing low 24171 ke swing high 28133. Harga hari ini berada di zona antara FR 50.0 (26152) dan FR 61.8 (26620). FR 50.0 adalah garis pertahanan terakhir sebelum struktur bullish jangka pendek mulai retak. Kemarin harga gagal tembus FR 61.8, dan sekarang berpotensi kembali menguji FR 50.0 dari atas.
• H4: EMA H4 20 (26050) dan H4 50 (25915) masih mendukung kenaikan. Harga (26273) saat ini hanya 223 poin di atas EMA H4 20, jarak yang semakin tipis. RSI H4 di 55.77, netral tapi mulai melemah dari level kemarin (60.11). Momentum intraday sedang dalam fase pelemahan.
• Potensi Positif
  • Pengadilan AS membatalkan tarif global 10% Trump, yang menjadi angin segar untuk perdagangan Asia dan rantai pasok global
• Potensi Negatif
  • Eskalasi militer AS-Iran langsung (Bandar Abbas dan Qeshm diserang) menghancurkan narasi perdamaian yang kemarin jadi pendorong utama reli.
  • Deutsche Bank memperingatkan adanya mispricing pasar yang sewaktu-waktu bisa dikoreksi paksa.

CHART TECHNICAL ANALYSIS EURUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup bearish, secara teori berpeluang turun
• Resistance daily 1.17713-1.18073 masih terlalu kokoh sehingga gagal tembus dan membuat harga berbalik turun. Secara umum, belum ada perubahan signifikan karena daily menunjukkan harga tetap terjebak di antara zona resistance kuat, dan support kuat di MA200 daily
• Di H4, harga masih bergerak dalam pola broadening wedge, Rebound mulai terhambat di zona kisaran 1.17800-1.18200 yang dicurigai sebagai area resistance dari broadening wedge sehingga peluang turun kembali dominan. Penurunan lebih lanjut jika bertahap tembus 1.17000 dan 1.16800
• Terkait geopolitik :
  • a. Jika situasi geopolitik reda, maka euro menguat -> pertahankan buy
  • b. Jika situasi geopolitik tetap tidak menentu, dan eskalasi mengancam, maka euro cenderung melemah-> switch to sell
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.18500-> switch to BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.17000-> pertahankan SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GBPUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup bearish, secara teori potensi turun
• Resistance Daily di 1.35820 - 1.36180 ternyata kembali gagal ditembus, masih terlalu kokoh. Tekanan turun kemungkinan kembali dominan
• Di H4, support 1.35600-1.35700 dan resistance area 1.35800-1.36100 menjadi area yang perlu dicermati. Ekspektasi resistance kuat, sehingga tekanan sell lebih dominan, dan akan lanjut turun jika berhasil tembus zona suppport. Berlaku juga sebaliknya, kenaikan akan lebih kuat jika resistance ditembus
• GBP menguat jika risiko geopolitik mereda, atau dengan kata lain tercapai kesepakatan di Timur Tengah antara Iran dan AS. Sebaliknya, akan tertekan melemah jika tidak ada kesepakatan antara Iran dan AS
• Waspada dengan range pergerakan yang terbatas, sehingga sebaiknya cukup incar target kecil kisaran 30-50 poin saja untuk trading harian!
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.36500-> switch to BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.35200-> pertahankan SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS USDJPY

Keterangan :

• US Treasury yield ditutup bullish, dan dolar menguat-> USDJPY biasanya mirip dengan US Yield
• Secara teknis, daily USDJPY ditutup bullish, secara teori peluang naik
• Di sisi lain, kenaikan yang terjadi cenderung berada di zona 50% real body candle bearish panjang yang terjadi saat penurunan panjang di 6 Mei 2026. Biasanya menandakan rebound teknis yang terbatas sehingga peluang turun diperkirakan masih dominan, kecuali jika naik dan tembus di atas 157.93 (high 6 Mei 2026)
• H4 diharapkan rebound tetap terbatas kisaran 156.56-157.52. Kemungkinan zona EMA20 di 156.97 atau maksimal 157.50 sebagai zona supply sehingga supply/zona sell diperkirakan di zona tersebut
• Situasi geopolitik yang tidak menentu membuat diplomat yen tetap siaga. Geopolitik yang memanas akan membuat dolar terus menguat dan yen yang lemah sehingga kenaikan ke zona 159 kembali terbuka, kecuali jika Jepang kembali lakukan intervensi tanpa harus menunggu yen melemah kembali ke 159
• Bearish lebih kuat jika tembus 156.500 -> pertahankan SELL
• Bullish lebih kuat jika tembus 158.300 -> switch to BUY

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures

CHART TECHNICAL ANALYSIS CRUDE OIL

Keterangan :

• Candle ditutup hammer, secara teori berpeluang naik
• Secara struktur, penurunan sedikit tertahan, zona support 88-89 masih cukup kuat, tapi pantulan ke atas juga saat ini masih tertahan di bawah 100. RSI daily saat ini di 49%, menandakan zona netral dekat 50%. Peluang naik maupun turun tetap terbuka
• Di H4, rsi berada di 45%, secara teori masih cenderung turun. rebound sejauh ini tertahan di zona resistance yang ditandai sehingga peluang sell diperkirakan tetap dominan
• Secara umum, market minyak masih sensitif terhadap semua headline yang muncul seputar AS-Iran atau konflik Timur Tengah sehingga minyak akan tetap volatile beberapa waktu ke depan
• Perkembangan geopolitik :
  • Optimisme perdamaian AS-Iran sempat berkurang karena Iran dilaporkan menyerang kapal perusak rudal AS setelah AS menyerang kapal tanker Iran. Tapi AS menuduh serangan Iran sebagai tindakan yang tidak beralasan sehingga AS merespon dengan alasan untuk membela diri
  • Di sisi lain, Trump tetap mengatakan bahwa gencatan senjata masih berlaku
  • AS dan Iran masih dalam tahap pembahasan untuk perdamaian, dan diharapkan bertemu di Pakistan minggu depan
• Sejauh ini geopolitik masih belum jelas sehingga perlu waspadai volatilitas. Tapi hal utama yang perlu dicermati tentang diplomasi :
  • a. setuju = Selat Hormuz dibuka, diplomasi berlanjut -> oil turun
  • b. tidak setuju = Selat Hormuz tetap tutup, diplomasi belum berhasil agendakan pertemuan -> oil naik
• Bullish lebih kuat jika tembus 102.00 -> switch to BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 96.00 -> pertahankan SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GOLD

Keterangan :

•  Pendukung bullish medium term:
  • a. Pembelian oleh PBOC & bank sentral global masih kuat
  • b. Kebijakan longgar dan ekspektasi stimulus fiskal China berpotensi mendukung emas
  • c. Ketidakpastian inflasi tarif
  • d. ekspektasi pemangkasan suku bunga Fed
  • e. ketidakpastian geopolitik masih membayangi
• Di H4, Kenaikan berlanjut sentuh 4764 di malam hari, lalu terkoreksi turun sampai sesi Asia pagi ini. Ekspektasi swing low tertahan di zona orange 4638-4657 atau MA200 4653, atau maksimum zona biru 4565-4625. Fokus NFP dan geopolitik
  • a. Skenario #1 : wave 2 bisa saja tertahan di zona orange atau MA200, dorongan naik lebih kuat jika tembus 4764 dan jika NFP lebih lemah dari ekspektasi
  • b. Skenario #2: penurunan jangka pendek didukung potensi koreksi wave 2, zona orange potensi target terdekat, atau biru maksimal. Lanjut turun jika NFP lebih kuat
• Di H1, secara struktur, kenaikan sudah sesuai dengan ulasan sebelumnya sentuh zona merah diikuti koreksi turun. Penurunan terdeteksi sebagai wave (2), dan dicurigai membentuk Head & Shoulders dengan neckline 4680. Jika tembus, valid turun, lanjut hingga kisaran zona orange terdekat 4643-4653, zona coklat 4628-4638, atau terjauh 4605-4620. Demand diperkirakan muncul di antara ketiga zona tersebut. Data NFP nanti malam kemungkinan jadi penentu sebelum fokus ke geopolitik!
  • a. Skenario bullish: Eskpektasi buy on dip setelah koreksi wave (2) selesai, opsi utama area 4605-4620, opsi alternatif zona orange terdekat 4643-4653 atau zona coklat 4628-4638. Alternatif terakhir minimal saat tembus 4730 . Butuh data NFP yang lemah untuk dukung naik
  • b. Skenario Bearish: tekanan jangka pendek dominan selama harga tidak tembus 4764 (high kemarin) atau minim tetap di bawah 4730. Head& Shoulders berpeluang mendominasi di sesi Asia-Eropa selama 4730 tidak tembus. Turun lebih lanjut jika NFP “jauh lebih kuat”
• Fundamental utama : ekspektasi 1x penurunan suku bunga Fed di 2026 (hasil dot plot FOMC Maret), pembelian bank sentral global masih kuat, pembelian China masih aktif, aliran dana ETF, de-dolarisasi masih kuat
• Fundamental tambahan :
  • Optimisme perdamaian AS-Iran sempat berkurang karena Iran dilaporkan menyerang kapal perusak rudal AS setelah AS menyerang kapal tanker Iran. Tapi AS menuduh serangan Iran sebagai tindakan yang tidak beralasan sehingga AS merespon dengan alasan untuk membela diri
  • Di sisi lain, Trump tetap mengatakan bahwa gencatan senjata masih berlaku
  • AS dan Iran masih dalam tahap pembahasan untuk perdamaian, dan diharapkan bertemu di Pakistan minggu depan
• Beberapa poin perlu dicermati lebih lanjut tentang geopolitik
  • a. emas naik jika diplomasi terwujud dan mencapai kesepakatan -> pertahankan BUY
  • b. emas turun jika diplomasi tidak kunjung terjadi, dan ada risiko eskalasi militer, terutama memasuki akhir pekan -> switch to SELL!
• FOKUS Non Farm Payrolls dan Unemployment rate di jam 19.30 WIB
  • a. Act > Exp = emas turun -> pertahankan SELL
  • b. Act < Exp = emas naik -> switch to BUY
• Alternatif :
  • Pertahankan/follow SELL jika tembus 4700 (updated), target terdekat 4690, target terjauh 4680
  • (updated) Switch to BUY jika tembus 4735 (sampai jam 10.30 WIB kenaikan di 4732 dianggap false breakout karena H1 tetap ditutup di bawah 4730), target terdekat 4745, terjauh 4760 -> ubah strategi jika valid tembus di atas 4730 = closing candle minim harus di atas 4730!
  • Opsi buy : 4643-4653 (orange), 4628-4638 (coklat), 4605-4620
• PERINGATAN !: Strategi ini menggunakan TP $10-$20 dan SL $10 karena range pergerakan emas harian yang sangat besar sejak 6 bulan - 1 tahun terakhir! Tidak cocok untuk diterapkan pada ekuitas yang terbatas! Sebaiknya sesuaikan TP dan SL dengan profil risiko masing-masing dan keadaan/kecukupan ekuitas masing-masing!! Pahami risiko lebih dulu sebelum menerapkan strategi ini!

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures

CHART TECHNICAL ANALYSIS EURUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup bullish, secara teori berpeluang naik
• Resistance daily 1.17713-1.18073 kemungkinan masih cukup kuat, sehingga perlu waspada jika kembali gagal tembus. Saat ini harga sedang menguji kembali zona resistance. Jika berhasil tembus, maka peluang naik berlanjut. Jika kembali gagal tembus, maka peluang turun cenderung dominan.
• Di H4, harga masih bergerak dalam pola broadening wedge, di mana kecenderungan untuk turun lebih dominan jika berhasil tembus support 1.16000-1.16100. Rebound saat ini cukup terbuka, tapi perlu waspada jika mulai terhambat di zona kisaran 1.17800-1.18200 yang dicurigai sebagai area resistance dari broadening wedge
• Terkait geopolitik :
  • a. Jika situasi geopolitik reda, maka euro menguat -> pertahankan buy
  • b. Jika situasi geopolitik tetap tidak menentu, dan eskalasi mengancam, maka euro cenderung melemah-> switch to sell
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.17700-> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.16000-> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GBPUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup bullish, secara teori potensi naik
• Resistance Daily di 1.35820 - 1.36180 saat ini sedang diuji. Jika berhasil tembus, maka tren lanjut naik. Jika gagal tembus, maka waspadai potensi pembalikan turun. Namun, jika dolar tetap lemah, resistance bisa saja ditembus
• Di H4, support 1.35600-1.35700 diperkirakan menahan swing low. Tapi kenaikan juga perlu tembus 1.36500 untuk membuat tren naik yang lebih kuat. Sebaliknya, penurunan di bawah support 1.35000 berpotensi memicu pembalikan turun. Switch to SELL jika tembus support
• GBP menguat jika risiko geopolitik mereda, atau dengan kata lain tercapai kesepakatan di Timur Tengah antara Iran dan AS. Sebaliknya, akan tertekan melemah jika tidak ada kesepakatan antara Iran dan AS
• Waspada dengan range pergerakan yang terbatas, sehingga sebaiknya cukup incar
   target kecil kisaran 30-50 poin saja untuk trading harian!
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.36200-> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.34500-> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS USDJPY

Keterangan :

• US Treasury yield ditutup bearish, dan dolar ditutup melemah-> USDJPY biasanya mirip dengan US Yield
• Secara teknis, daily USDJPY ditutup bearish, secara teori peluang turun
• Rebound teknis mungkin bisa terjadi, tapi saat ini kenaikan relatif terbatas. Secara teknis, daily RSi berada di 37%. biasanya secara teori menandakan kecenderungan turun. Tapi MA 200 daily di 154.93 perlu diwaspadai! Sejauh ini penurunan terbaru masih tertahan di atas MA 200 (tercatat low tadi malam 155.01)
• H4 diharapkan rebound terbatas kisaran 156.56-157.52. Kemungkinan zona EMA20 di 156.97 atau maksimal 157.50 sebagai zona supply dan kembali menekan
• Situasi geopolitik yang tidak menentu membuat diplomat yen tetap siaga. Geopolitik yang memanas akan membuat dolar terus menguat dan yen yang lemah sehingga kenaikan ke zona 159 kembali terbuka, kecuali jika Jepang kembali lakukan intervensi tanpa harus menunggu yen melemah kembali ke 159
• Bearish lebih kuat jika tembus 155.800 -> pertahankan SELL
• Bullish lebih kuat jika tembus 158.700 -> switch to BUY

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures

CHART TECHNICAL ANALYSIS CRUDE OIL

Keterangan :

• Candle ditutup bearish, secara teori berpeluang turun
• Secara struktur, kenaikan sedikit melemah, rsi daily kini di 48%, secara teori peluang turun lebih dominan. Di sisi lain, penurunan bisa gagal jika harga kembali ditutup di atas 99
• Di H4, rsi berada di 38%, secara teori cenderung turun. Pola descending triangle berhasil tembus neckline 98 dan turun sampai 88, artinya secara teori targetnya langsung tuntas. Namun, resistance 103 dan terdekat 98-99 tetap berlaku. Selama tidak tembus, maka cenderung turun
• Secara umum, market minyak masih sensitif terhadap semua headline yang muncul seputar AS-Iran atau konflik Timur Tengah sehingga minyak akan tetap volatile beberapa waktu ke depan
• Perkembangan geopolitik :
  • Pasar saat ini dalam status menunggu respon dari Iran tentang 14 poin proposal yang diajukan AS, dan harus merespon dalam 48 jam terhitung kemarin
  • Trump mengeluarkan ancaman jika tidak disetujui, maka pengeboman akan kembali dilakukan -> risiko ketegangan meningkat jika sampai deadline tidak ada kesepakatan -> berpotensi kembali dorong miknyak naik
• Sejauh ini geopolitik masih belum jelas sehingga perlu waspadai volatilitas. Tapi hal utama yang perlu dicermati tentang diplomasi :
  • a. setuju = Selat Hormuz dibuka, diplomasi berlanjut -> oil turun
  • b. tidak setuju = Selat Hormuz tetap tutup, diplomasi belum berhasil agendakan pertemuan -> oil naik
• Bullish lebih kuat jika tembus 103.00 -> switch to BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 94.30 -> pertahankan SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GOLD

Keterangan :

•  Pendukung bullish medium term:
  • a. Pembelian oleh PBOC & bank sentral global masih kuat
  • b. Kebijakan longgar dan ekspektasi stimulus fiskal China berpotensi mendukung emas
  • c. Ketidakpastian inflasi tarif
  • d. ekspektasi pemangkasan suku bunga Fed
  • e. ketidakpastian geopolitik masih membayangi
• Di H4, Kenaikan berlanjut tembus MA200 saat itu di 4653 sehingga bullish lebih kuat. Kini MA200 di 4651 dan zona orange 4628-4657 support terdekat, dan zona biru 4565-4625 support maksimum yang dianggap pullback normal. Rerversal bearish lebih kuat jika tembus 4546
  • a. Skenario #1 : Opsi buy lebih dipilih, zona orange atau maksimum biru, tapi MA200 di 4651 juga bisa dipertimbangkan. Potensi resistance 4740/4750
  • b. Skenario #2: penurunan kembali dominan minimal jika tembus di bawah 4600 (support falling wedge), tapi lebih kuat jika tembus 4546
• Di H1, secara struktur, uptren dominan. Penurunan diperkirakan swing low/koreksi terbatas. Jika gunakan hitungan elliott wave, maka peluang koreksi maksimal di FR 38.2%, atau FR 50%. Secara teknis, penurunan di bawah FR 61.8% kemungkinan reversal bearish (minimal tembus 4600). Sentimen saat ini cenderung bullish, kecuali jika geopolitik kembali memanas, maka akan berubah menjadi bearish
  • a. Skenario bullish: swing low terbatas, FR 38.2% di 4655 atau zona orange kisaran 4643-4653 opsi buy utama, alternatif bisa pertimbangkan di FR 50% 4634 atau zona coklat 4628-4638. Potensi target wave 5 di zona merah 4759-4772
  • b. Skenario Bearish: tekanan jangka pendek kembali mendominasi jika tembus support 4600 (di bawah FR 61.8% 4613). Switch to sell, potensi target 4584-4590 terdekat, terjauh 4546, terutama jika geopolitik kembali memanas
• Fundamental utama : ekspektasi 1x penurunan suku bunga Fed di 2026 (hasil dot plot FOMC Maret), pembelian bank sentral global masih kuat, pembelian China masih aktif, aliran dana ETF, de-dolarisasi masih kuat
• Fundamental tambahan :
  • Pertemuan AS-Iran diharapkan minggu depan-> masih belum pasti
  • Pasar saat ini dalam status menunggu respon dari Iran tentang 14 poin proposal yang diajukan AS, dan harus merespon dalam 48 jam terhitung kemarin
  • Trump mengeluarkan ancaman jika tidak disetujui, maka pengeboman akan kembali dilakukan -> risiko ketegangan meningkat jika sampai deadline tidak ada kesepakatan -> berpotensi kembali dorong miknyak naik
• Beberapa poin perlu dicermati lebih lanjut tentang geopolitik
  • a. emas naik jika diplomasi terwujud dan mencapai kesepakatan -> pertahankan BUY
  • b. emas turun jika diplomasi tidak kunjung terjadi, dan ada risiko eskalasi militer, terutama memasuki akhir pekan -> switch to SELL!
• FOKUS initial jobless claims di jam 19.30 WIB
  • a. Act > Exp = emas turun -> switch to SELL
  • b. Act < Exp = emas naik -> pertahankan BUY
• Alternatif :
  • Pertahankan/follow BUY jika tembus 4705 (activated), target terdekat 4715 (done), terjauh 4730
  • Switch to SELL jika tembus 4600, target terdekat 4590, terjauh 4575
  • Opsi buy : 4643-4653 (orange), 4628-4638 (coklat), 4613-4630 (golden zone)
• PERINGATAN !: Strategi ini menggunakan TP $10-$20 dan SL $10 karena range pergerakan emas harian yang sangat besar sejak 6 bulan - 1 tahun terakhir! Tidak cocok untuk diterapkan pada ekuitas yang terbatas! Sebaiknya sesuaikan TP dan SL dengan profil risiko masing-masing dan keadaan/kecukupan ekuitas masing-masing!! Pahami risiko lebih dulu sebelum menerapkan strategi ini!

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures