CHART TECHNICAL ANALYSIS DOW JONES

Keterangan :

• Candle ditutup bullish dengan range 314 poin. Body bullish 239 poin dengan upper wick 71 poin dan lower wick 4 poin, buyer mendominasi hampir sepanjang sesi. Open gap down, mengindikasikan adanya tekanan jual di awal sesi. Secara teori, dukungan teknikal dan fundamental maih mendukung potensi bullish.
• Harga dibuka di 51016, berada di atas EMA 20 Daily (49939) dengan jarak 1.077 poin dan EMA 50 Daily (49210) dengan jarak 1.806 poin. Kedua EMA Daily terus menanjak konsisten. RSI(14) Daily berada di 65.66, zona bullish dengan ruang kenaikan yang masih cukup terjaga.
• H4: Harga 51016 berada DI ATAS EMA 20 H4 (50596) dengan jarak 420 poin dan EMA 50 H4 (50189) dengan jarak 827 poin. RSI H4 di 70.50, memasuki zona overbought. Momentum kenaikan jangka pendek masih kuat, namun sinyal kejenuhan beli mulai terlihat.
• FR: Swing low 49147 ke swing high 51203. Harga saat ini berada di antara FR 0.0% dan FR 23.6%. Support terdekat di FR 23.6% H4, posisinya berdekatan dengan EMA 20 H4. Penembusan dan di atas FR 0.0% (51203) dibutuhkan jalur kenaikan lanjutan.
• Potensi Positif:
  • Kemajuan Perundingan AS-Iran Tekan Harga Minyak: Perkembangan positif dalam negosiasi antara Washington dan Teheran mendorong harga minyak WTI turun hampir 7% ke kisaran $90.30 per barel.
  • Proyeksi Pertumbuhan EPS 23%: Analis Trivariate Research menyebut bahwa fundamental setidaknya sebagian bertanggung jawab atas reli pasar belakangan ini. Dengan proyeksi pertumbuhan laba per saham sebesar 23% untuk 2026 dan 16% untuk 2027.
• Potensi Negatif:
  • Laporan Pelanggaran Gencatan Senjata di Selat Hormuz: Laporan belum terverifikasi menyebut adanya ledakan di sejumlah kota pelabuhan Iran termasuk Bandar Abbas, Sirik, dan Jask, serta insiden baku tembak antara angkatan laut AS dengan kapal IRGC di Teluk Persia.
  • Probabilitas Kenaikan Suku Bunga Juli Melonjak Signifikan: Data CME FedWatch menunjukkan probabilitas kenaikan suku bunga di Juli 2026 telah melonjak ke 8.5%, naik drastis dari hanya 0.9% sebulan lalu.

CHART TECHNICAL ANALYSIS NASDAQ

Keterangan :

• Candle ditutup bullish dengan range 188 poin. Body bullish 155 poin dengan upper wick 30 poin dan lower wick 4 poin. Open gap down 75 poin. Secara teori, peluang bullish harian masih kuat
• Harga dibuka di 29888, berada di atas EMA 20 Daily (28833) dengan jarak 1.055 poin dan EMA 50 Daily (27463) dengan jarak 2.425 poin. Kedua EMA Daily menanjak konsisten. RSI(14) Daily berada di 71.98, zona overbought. Risiko koreksi teknikal intraday membayangi.
• H4: Harga 29888 berada DI ATAS EMA 20 H4 (29629) dengan jarak 259 poin dan EMA 50 H4 (29356) dengan jarak 532 poin. RSI H4 di 64.03, zona netral-bullish. Konfigurasi EMA H4 menopang struktur bullish jangka pendek namun RSI Daily sudah overbought.
• FR: Swing low 28663 ke swing high 29993. Harga saat ini berada di antara FR 0.0% dan FR 23.6%. Support kunci di FR 23.6% H4, berdekatan dengan EMA 20 H4. Penembusan dan pertahanan konsisten di atas FR 0.0% (29993) akan menjadi katalis psikologis penting.
• Potensi Positif:
  • Nasdaq Cetak Kenaikan Mingguan Ketujuh dari Delapan Pekan Terakhir: Rentetan kenaikan mingguan yang konsisten mencerminkan rotasi dana institusional yang masif ke sektor teknologi sebagai aset pilihan di tengah ketidakpastian geopolitik.
  • Proyeksi Pertumbuhan EPS Teknologi Tetap Kuat: Estimasi pertumbuhan EPS pasar sebesar 23% untuk 2026 secara proporsional banyak disumbang oleh kontribusi sektor teknologi besar dalam Nasdaq.
• Potensi Negatif:
  • Laporan Pelanggaran Gencatan Senjata di Selat Hormuz: Laporan belum terverifikasi menyebut adanya ledakan di sejumlah kota pelabuhan Iran termasuk Bandar Abbas, Sirik, dan Jask, serta insiden baku tembak antara angkatan laut AS dengan kapal IRGC di Teluk Persia.
  • Probabilitas Kenaikan Suku Bunga Juli Melonjak Signifikan: Data CME FedWatch menunjukkan probabilitas kenaikan suku bunga di Juli 2026 telah melonjak ke 8.5%, naik drastis dari hanya 0.9% sebulan lalu.

CHART TECHNICAL ANALYSIS  S&P 500

Keterangan :

• Candle ditutup bullish dengan range 36 poin. Body bullish 31 poin tanpa lower wick dan upper wick tipis 5 poin. Open gap down 15 poin. Peluang bullish harian masih terjaga.
• Harga dibuka di 7549, berada di atas EMA 20 Daily (7382) dengan jarak 167 poin dan EMA 50 Daily (7178) dengan jarak 371 poin. Kedua EMA Daily tetap menanjak. RSI(14) Daily berada di 69.21, dekat ambang overbought. Jarak yang hampir tidak ada antara RSI saat ini meningkatkan kewaspadaan terhadap koreksi teknikal intraday.
• H4: Harga 7549 berada DI ATAS EMA 20 H4 (7500) dengan jarak 49 poin dan EMA 50 H4 (7455) dengan jarak 94 poin. RSI H4 di 64.62, zona netral-bullish. Jarak harga terhadap EMA 20 H4 (7500) yang hanya 49 poin.
• FR: Swing low 7356 ke swing high 7569. Harga saat ini berada di antara FR 0.0% dan FR 23.6%. Support kunci terdekat di FR 23.6% H4 , disusul zona gabungan FR 38.2% H4 dan EMA 20 H4 sebagai area support yang cukup tebal. Penembusan dan penutupan di atas FR 0.0% (7569) diperlukan untuk mengkonfirmasi kelanjutan tren.
• Potensi Positif:
  • Rentetan Kenaikan Mingguan Terpanjang Sejak 2023: S&P 500 membukukan kenaikan 0.9% pekan lalu, melanjutkan rentetan kenaikan mingguan terpanjang sejak akhir 2023.
  • Penurunan Harga Minyak: Penurunan WTI hampir 7% ke $90.30 secara langsung mengurangi tekanan biaya bagi sebagian besar sektor dalam S&P 500, mulai dari manufaktur, transportasi, hingga konsumen rumah tangga.
  • Revisi Target S&P 500 ke 7650 oleh HSBC: Revisi naik target dari lembaga keuangan global sekelas HSBC, yang didorong oleh estimasi pertumbuhan EPS Q1 sebesar 20%, memberikan konfirmasi institusional yang penting.
• Potensi Negatif:
  • Laporan Pelanggaran Gencatan Senjata di Selat Hormuz: Laporan belum terverifikasi menyebut adanya ledakan di sejumlah kota pelabuhan Iran termasuk Bandar Abbas, Sirik, dan Jask, serta insiden baku tembak antara angkatan laut AS dengan kapal IRGC di Teluk Persia.
  • Probabilitas Kenaikan Suku Bunga Juli Melonjak Signifikan: Data CME FedWatch menunjukkan probabilitas kenaikan suku bunga di Juli 2026 telah melonjak ke 8.5%, naik drastis dari hanya 0.9% sebulan lalu.

CHART TECHNICAL ANALYSIS NIKKEI

Keterangan :

• Candle ditutup bullish dengan range 1.860 poin. Body bullish 1.365 poin dengan upper wick 240 poin dan lower wick 255 poin. Open gap down 185 poin dari penutupan sebelumnya. Secara teori dukungan peluang bullish harian tetap terjaga.
• Harga dibuka di 65255, berada di atas EMA 20 Daily (62019) dengan jarak 3.236 poin dan EMA 50 Daily (59488) dengan jarak 5.767 poin. Kedua EMA Daily menanjak curam dengan gradien yang sangat signifikan, mengonfirmasi struktur bullish jangka menengah yang kuat. RSI(14) Daily berada di 69.02, mendekati ambang overbought di level 70.
• H4: Harga 65255 berada DI ATAS EMA 20 H4 (63553) dengan jarak 1.702 poin dan EMA 50 H4 (62519) dengan jarak 2.736 poin. RSI H4 di 72.39, sudah memasuki zona overbought. Sinyal jenuh beli di timeframe H4 menguat dan meningkatkan risiko koreksi.
• FR: Swing low 59445 ke swing high 65680. Harga saat ini berada di antara FR 0.0% dan FR 23.6%. Support terdekat di FR 23.6% H4, disusul FR 38.2% H4 yang berdekatan dengan zona EMA 20 H4 sebagai support dinamis kritis.
• Potensi Positif:
  • PM Takaichi Luncurkan Anggaran Tambahan Senilai $19 Miliar: Pemerintah Jepang mengumumkan anggaran tambahan sebesar 3 triliun yen ($19 miliar) yang ditujukan untuk mensubsidi biaya bahan bakar dan meredam tekanan biaya hidup masyarakat.
  • Optimisme Global Perkuat Selera Risiko di Pasar Asia: Kemajuan negosiasi AS-Iran mempertebal selera risiko investor di kawasan Asia. Nikkei sebagai salah satu indeks Asia yang paling sensitif terhadap pergerakan sentimen global berpotensi ikut terdorong dari aliran dana masuk ke aset berisiko regional.
• Potensi Negatif:
  • Yield JGB 10-Tahun Sentuh Rekor Sejak 1996: Lonjakan imbal hasil ke level 2,8% berisiko memicu pembengkakan beban utang pemerintah dan korporasi. Hal ini dapat menekan margin valuasi emiten padat modal pada indeks Nikkei sekaligus mempersempit ruang kebijakan moneter Bank of Japan (BoJ).
  • Kepemilikan Asing Melonjak, Risiko Outflow Mengintai: Nilai kepemilikan asing atas saham Jepang meroket 62,2 triliun yen sepanjang 2025. Peningkatan drastis ini membengkakkan liabilitas eksternal (menggeser posisi Jepang ke kreditur global ke-3) dan membuat pasar sangat rentan terhadap penarikan dana massal (capital outflow).
  • Ancaman Eskalasi Hormuz Hantui Industri Jepang: Rumor bentrokan baru di kawasan pelabuhan Iran berpotensi membalikkan optimisme pasar. Mengingat tingginya ketergantungan Jepang pada energi Timur Tengah, eskalasi konflik ini menjadi risiko.

CHART TECHNICAL ANALYSIS HANGSENG

Keterangan :

• Candle ditutup bearish dengan range 252 poin. Body bearish 65 poin dengan upper wick 92 poin dan lower wick 95 poin. Open gap up 65 poin. EMA H4 dan daily yang berada diatas harga memberikan konfirmasi bearish harian. 
• Harga dibuka di 25613, berada DI BAWAH EMA 20 Daily (25837) dengan jarak 224 poin dan DI BAWAH EMA 50 Daily (25886) dengan jarak 273 poin. Kedua EMA Daily berada di atas harga, mengkonfirmasi struktur jangka menengah masih bearish. RSI(14) Daily berada di 45.74, zona netral-bearish yang mengindikasikan momentum pemulihan belum cukup kuat.
• H4: Harga 25613 berada DI BAWAH EMA 20 H4 (25780) dengan jarak 167 poin dan EMA 50 H4 (25872) dengan jarak 259 poin. RSI H4 di 44.85, zona netral-bearish. Konfigurasi harga di bawah kedua EMA H4 memperkuat bias bearish jangka pendek.
• FR: Swing high 28133 ke swing low 24171. Harga saat ini berada di antara FR 23.6% dan FR 38.2%. FR 38.2% kini berfungsi sebagai resistance terdekat dari bawah, dengan cluster resistance tebal di atasnya yang terbentuk dari zona EMA 20 H4, EMA 50 H4, dan FR 50.0%. Support kritis berikutnya ada di FR 23.6%.
• Potensi Positif:
  • Dialog Kerjasama AI China-AS Mulai Terbuka: China dan AS sepakat membuka jalur dialog antar pemerintah mengenai tata kelola kecerdasan buatan, sebuah perkembangan yang signifikan mengingat ketegangan teknologi kedua negara dalam beberapa tahun terakhir.
  • PBOC Jaga Stabilitas Yuan di Level yang Mendukung: Perkiraan penetapan nilai tengah USD/CNY oleh PBOC di 6.7822 mencerminkan komitmen bank sentral China untuk menjaga stabilitas mata uang yuan di tengah tekanan global.
• Potensi Negatif:
  • Eskalasi Proteksionisme Hijau Uni Eropa Terhadap China: Laporan terbaru mengungkap bahwa Uni Eropa terus memperketat serangkaian hambatan perdagangan terhadap produk-produk China, mulai dari kendaraan listrik, panel surya, hingga mekanisme Carbon Border Adjustment yang secara tidak langsung menargetkan ekspor China.

CHART TECHNICAL ANALYSIS EURUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup spinning tops, secara teori peluang turun dan naik berimbang, tren berikutnya tergantung penutupan hari ini
• Secara umum, harga tetap di bawah MA200 daily 1.16787. Artinya, penurunan masih lebih dominan secara harian. Bullish akan mengambil alih hanya jika MA200 ditembus. Selama di bawah MA200, maka tren cenderung tetap turun atau dengan kata lain membatasi kenaikan
• Di H4, tidak banyak berubah. pasca resistance dari trend channel turun ditembus secara teori harusnya cenderung dominan naik. Tapi kenaikan diperkirakan baru akan lebih kuat jika mampu tembus di atas resistance 1.16500
• Terkait geopolitik :
  • a. Jika situasi geopolitik reda, maka euro menguat -> pertahankan buy
  • b. Jika situasi geopolitik tetap tidak menentu, dan eskalasi mengancam, maka euro cenderung melemah-> switch to sell
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.16500-> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.15000-> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GBPUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup bullish, secara teori potensi naik
• Daily MA200 saat ini di 1.34184. Secara teori cenderung naik karena harga berada di atas MA 200.
• Di H4, kenaikan berpeluang lanjut selama support trendline 1.34300-1.34500 tidak ditembus. Selama tidak ditembus turun, maka kenaikan cenderung dominan. dan kenaikan di atas 1.35100 membuka peluang untuk naik lebih lanjut
• GBP menguat jika risiko geopolitik mereda, atau dengan kata lain tercapai kesepakatan di Timur Tengah antara Iran dan AS. Sebaliknya, akan tertekan melemah jika tidak ada kesepakatan antara Iran dan AS -> saat ini situasi geopolitik yang tidak menentu membuat GBP tetap dalam tekanan
• Waspada dengan range pergerakan yang terbatas, sehingga sebaiknya cukup incar target kecil kisaran 30-50 poin saja untuk trading harian!
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.35100-> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.33500-> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS USDJPY

Keterangan :

• US Treasury yield dibuka gap down pagi ini, dan dolar menguat.
• Secara teknis, daily USDJPY ditutup spinning tops, peluang turun dan naik cenderung imbang, tren berikutnya tergantung penutupan hari ini
• Di sisi lain, kenaikan berlanjut di atas zona tengah dari penurunan besar 30 April 2026-> saat ini tertahan di zona yang sama 158-159
  • a. secara teknis, 50% real body di 158.50 sudah tembus. Potensi strong bullish akan berlanjut jika tembus resistance 2 yang merupakan high 30 April 160.72
  • b. secara umum, zona 158.53-160.72 merupakan zona kritis, pasar akan dibayangi potensi intervensi sewaktu-waktu sehingga buyer juga perlu berhati-hati
• Secara struktur, ada kemiripan dengan 23 Jan 2026 dan 9 Feb 2026 sehingga peluang tekanan kembali beberapa waktu ke depan sangat terbuka
• H4 saat ini masih berada di bawah EMA20 158.94 dan di atas EMA50 158.70. Retest EMA50 masih bisa kembali naik sehingga bearish baru akan lebih kuat jika terjadi penembusan di bawah EMA50, atau crossover EMA20 dan EMA50. Namun di sisi lain, pasar juga dibayangi oleh kemungkinan intervensi saat yen mendekati zona 159-160 sehingga tekanan lebih dominan dalam beberapa waktu terakhir
• Situasi geopolitik yang tidak menentu membuat diplomat yen tetap siaga
• Bearish lebih kuat jika tembus 158.700 -> pertahankan SELL
• Bullish lebih kuat jika tembus 160.500 -> switch to BUY

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures

CHART TECHNICAL ANALYSIS CRUDE OIL

Keterangan :

• Candle ditutup spinning tops, secara teori peluang bullish maupun bearish imbang, tren berikutnya ditentukan dari penutupan hari ini
• Secara struktur, pola symmetrical triangle konfirm tembus support dan ini berarti sinyal untuk bearish yang lebih kuat. Namun, kenaikan kembali di atas zona 96 akan memicu pembalikan ke atas dan pola triangle gagal berlanjut
• Di H4, rsi berada di 32%, secara teori cenderung mendukung penurunan, tapi juga perlu waspada biasanya akan terjadi pantulan naik lebih dulu karena rsi cukup dekat dengan area oversold. Pullback diharapkan tertahan maksimum di zona 93-95.
• Secara umum, market minyak masih sensitif terhadap semua headline yang muncul seputar AS-Iran atau konflik Timur Tengah sehingga minyak akan tetap volatile beberapa waktu ke depan
• Perkembangan geopolitik :
  • Kedua pihak mengakui masih banyak pekerjaan yang harus diselesaikan, tapi setidaknya ada harapan yang cukup besar karena negosiator memiliki MOA (Memorandum of Agreement) tentang kerangka kerja dan titik awal negosiasi lebih detail
    Beberapa poin terkait MOA:
    • gencatan senjata 60 hari agar negosiasi bisa dilanjutkan
    • pembukaan kembali Selat Hormuz, termasuk upaya membersihkan ranjau dan pemulihan lalu lintas pelayaran normal
    • pelonggaran blokade AS terhadap pelabuhan-pelabuhan Iran dan pengecualian sanksi terbatas
    • izin sementara untuk Iran melanjutkan sebagian besar ekspor minyaknya
• Meski demikian, dikabarkan pasukan AS melancarkan serangan pembelaan diri terhadap pangkalan rudal dan kapal-kapal Iran di wilayah selatan Iran di hari Senin akibat serangan dari kapal milik IRGC -> kemungkinan mendorong minyak naik sementara, tapi tidak diharapkan menggagalkan MOA
• Hal utama yang perlu dicermati tentang diplomasi :
  • a. setuju = Selat Hormuz dibuka, mencapai kesepakatan -> oil turun
  • b. tidak setuju = Selat Hormuz tetap tutup, kesepakatan gagal -> oil naik
• Bullish lebih kuat jika tembus 96.50 -> switch to BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 90.00 -> pertahankan SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GOLD

Keterangan :

•  Pendukung bullish medium term:
  • a. Pembelian oleh PBOC & bank sentral global masih kuat
  • b. Kebijakan longgar dan ekspektasi stimulus fiskal China berpotensi mendukung emas
  • c. Ketidakpastian inflasi tarif
  • d. ekspektasi pemangkasan suku bunga Fed
  • e. ketidakpastian geopolitik masih membayangi
• Di H4, Zona 4570-4589 tetap resistance terdekat yang wajib ditembus untuk melanjutkan kenaikan. Zona pink 4527-4556 support terdekat dan juga zona hijau support utama yang diperkirakan menahan tekanan turun lebih lanjut.
  • a. Skenario #1 : pola inverse head& shoulders (target terbatas) dan pola falling wedge (target lebih luas untuk reversal bullish) masih berpeluang. Tembus 4589 naik lebih lanjut ke 4630-4645
  • b. Skenario #2: penurunan jangka pendek tetap dominan selama 4589 tidak tembus, dan tekanan turun lebih kuat jika tembus 4490, target potensial 4440-4453
• Di H1, Secara struktural, belum banyak berubah, bearish kemungkinan masih membayangi dan sewaktu-waktu bisa menekan turun kembali, terutama jika kenaikan berikutnya tertahan di zona orange 4631-4647 atau bahkan tekanan di bawah 4490. Risiko geopolitik yang juga masih membayangi ke depan. Swing low diharapkan terbatas, dengan zona biru di kisaran 4490-4514 diharapkan menjadi titik utama dorongan naik, sekaligus support psikologis terdekat.
  • a. Skenario bullish: area support 4522-4540 kemungkinan demand area, bisa juga menutupi gap di 4504-4510 sebelum kembali naik. Zona biru di 4490-4514 juga area support. Kenaikan berlanjut jika tembus 4589, tapi wajib waspada di zona orange 4631-4647
  • b. Skenario Bearish: tekanan jangka pendek dominan untuk tutupi sebagian gap, atau lebih kuat jika tembus 4490 dengan potensi terdekat 4453 atau terjauh zona abu 4404-4426
• Fundamental utama : ekspektasi 1x penurunan suku bunga Fed di 2026 (hasil dot plot FOMC Maret), pembelian bank sentral global masih kuat, pembelian China masih aktif, aliran dana ETF, de-dolarisasi masih kuat
• Fundamental tambahan :
  • Kedua pihak mengakui masih banyak pekerjaan yang harus diselesaikan, tapi setidaknya ada harapan yang cukup besar karena negosiator memiliki MOA (Memorandum of Agreement) tentang kerangka kerja dan titik awal negosiasi lebih detail
    Beberapa poin terkait MOA:
    • gencatan senjata 60 hari agar negosiasi bisa dilanjutkan
    • pembukaan kembali Selat Hormuz, termasuk upaya membersihkan ranjau dan pemulihan lalu lintas pelayaran normal
    • pelonggaran blokade AS terhadap pelabuhan-pelabuhan Iran dan pengecualian sanksi terbatas
    • izin sementara untuk Iran melanjutkan sebagian besar ekspor minyaknya
  • Meski demikian, dikabarkan pasukan AS melancarkan serangan pembelaan diri terhadap pangkalan rudal dan kapal-kapal Iran di wilayah selatan Iran di hari Senin akibat serangan dari kapal milik IRGC -> kemungkinan mendorong minyak naik sementara, tapi tidak diharapkan menggagalkan MOA
• Kekhawatiran inflasi membuat pejabat Fed bersikap hati-hati dan pasar cemas kemungkinan kenaikan suku bunga -> kecemasan ini bisa mereda jika terjadi kesepakatan antara AS-Iran, dan perang berhenti
• Beberapa poin perlu dicermati lebih lanjut tentang geopolitik
  • a. emas naik jika diplomasi terwujud dan mencapai kesepakatan -> pertahankan BUY
  • b. emas turun jika diplomasi tidak kunjung terjadi, dan ada risiko eskalasi militer, terutama memasuki akhir pekan -> switch to SELL!
• Alternatif :
  • Pertahankan/Follow BUY jika tembus 4580, target terdekat 4590, terjauh 4610
  • Switch to SELL jika tembus 4490, target terdekat 4480, terjauh 4470
  • Opsi buy : 4520-4525 (support falling wedge), 4490-4514 (biru), 4404-4426 (abu), 4320-4350
• PERINGATAN !: Strategi ini menggunakan TP $10-$20 dan SL $10 karena range pergerakan emas harian yang sangat besar sejak 6 bulan - 1 tahun terakhir! Tidak cocok untuk diterapkan pada ekuitas yang terbatas! Sebaiknya sesuaikan TP dan SL dengan profil risiko masing-masing dan keadaan/kecukupan ekuitas masing-masing!! Pahami risiko lebih dulu sebelum menerapkan strategi ini!

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures

CHART TECHNICAL ANALYSIS DOW JONES

Keterangan :

• Candle ditutup bullish dengan range 478 poin. Body bullish 174 poin dengan upper wick panjang 291 poin dan lower wick 13 poin. Open gap up 277 poin, potensi bullish sangat kuat, namun rentan koreksi teknikal.
• Harga dibuka di 50893, berada di atas EMA 20 Daily (49806) dengan jarak 1087 poin dan EMA 50 Daily (49129) dengan jarak 1764 poin. Kedua EMA Daily menanjak konsisten. RSI(14) Daily di 65.98, zona bullish dengan ruang kenaikan yang masih tersedia..
• H4: Harga 50893 berada DI ATAS EMA 20 H4 (50278) dan EMA 50 H4 (49990). RSI(14) H4 di 73.96, zona overbought. Momentum jangka pendek terindikasi jenuh beli, meningkatkan risiko koreksi.
• FR: Swing low 45060 ke swing high 50289. Harga saat ini (50893) telah melampaui FR 0.0% (50289) dan kini bergerak di zona ekstensi antara -127.2% (50747) dan -161.8% (51330). Penembusan ini mengkonfirmasi momentum ekspansif yang kuat. Resistance ekstensi terdekat berada di 51330.
• Potensi Positif
  • Kevin Warsh Resmi Pimpin The Fed: Warsh dilantik sebagai Ketua Fed ke-17 dalam upacara di Gedung Putih. Warsh menegaskan komitmen pada pertumbuhan dan menyatakan inflasi rendah serta pertumbuhan kuat bisa berjalan beriringan.
  • Kemajuan Negosiasi Iran: Trump menyebut pembicaraan dengan Iran berjalan "tertib dan konstruktif," mendorong WTI turun sekitar 5% ke kisaran $91-$96 per barel. Penurunan harga energi berpotensi meredakan tekanan biaya dan mendukung margin korporasi emiten-emiten Dow yang padat modal dan energi.
• Potensi Negatif
  • Ekspektasi Inflasi Melonjak, Pasar Mulai Hargai Kenaikan Suku Bunga: Survei Univ. of Michigan edisi final Mei mencatat sentimen konsumen anjlok ke 44.8 dari estimasi 48.2, penurunan bulanan ketiga berturut-turut. Ekspektasi inflasi 1 tahun naik ke 4.8% dan 5 tahun ke 3.9%. Pasar kini mulai memperhitungkan kenaikan suku bunga 25 bps di akhir 2026, hambatan struktural bagi valuasi ekuitas.
  • Sikap Hawkish Waller Geser Ekspektasi Kebijakan The Fed: Fed Governor Waller menegaskan tidak akan mendukung perubahan suku bunga dalam waktu dekat dan menyebut diskusi pemotongan suku bunga "tidak masuk akal" mengingat data inflasi terkini, termasuk sinyal kemungkinan kenaikan suku bunga jika ekspektasi inflasi semakin tidak terkendali.gatif

CHART TECHNICAL ANALYSIS NASDAQ

Keterangan :

• Candle kemarin ditutup bearish dengan range 309 poin. Upper wick panjang 210 poin dan lower wick 93 poin. Open gap up besar 277 poini. Secara teori, masih terbuka peluang bullish, namun dengan potensi koreksi teknikal yang sama kuat.
• Harga dibuka di 29808, berada di atas EMA 20 Daily (28713) dengan jarak 1095 poin dan EMA 50 Daily (27360) dengan jarak 2448 poin. RSI(14) Daily di 72.93, memasuki zona overbought.
• H4: Harga 29808 berada DI ATAS EMA 20 H4 (29419) dan EMA 50 H4 (29223). RSI(14) H4 di 67.69, zona bullish mendekati overbought. Bias bullish jangka pendek masih terjaga namun momentum mulai melambat.
• FR: Swing low 26680 ke swing high 29780 (H4). Harga hari ini (29808) melampaui FR 0.0% (29780). Level 29780 kini berperan sebagai support kunci untuk menjaga momentum ekspansi. Resistance ekstensi berikutnya berada di FR -127.2% H4 (30623).
• Potensi Positif
  • Reli Semikonduktor Pimpin Momentum Nasdaq: Sektor semikonduktor menjadi motor penggerak utama. AMD naik 4.25%, TXN 3.94%, dan INTC 2.73% dalam sesi terakhir.
  • Kemajuan Negosiasi Iran: Penurunan harga minyak sekitar 5% seiring sinyal kemajuan diplomasi memberikan kelonggaran bagi perusahaan teknologi yang membutuhkan konsumsi daya besar untuk operasional pusat data.
• Potensi Negatif
  • Ketegangan AS-China di APEC Belum Tuntas: Pertemuan APEC di Suzhou mengkonfirmasi kedua pihak masih berbeda prioritas. China mendorong penurunan tarif lebih agresif sementara AS berfokus pada keseimbangan perdagangan.
  • Sikap Hawkish Waller Geser Ekspektasi Kebijakan The Fed: Fed Governor Waller menegaskan tidak akan mendukung perubahan suku bunga dalam waktu dekat dan menyebut diskusi pemotongan suku bunga "tidak masuk akal" mengingat data inflasi terkini.

CHART TECHNICAL ANALYSIS  S&P 500

Keterangan :

• Candle ditutup bullish mirip gravestone doji. Body bullish tipis hanya 6 poin. Upper wick 39 poin dan lower wick 8 poin. Open gap up 49 poin, secara teori memberikan pesan bahwa kenaikan masih berlanjut. Namun potensi koreksi teknikal sangat mungkin terjadi.
• Harga dibuka di 7532, berada di atas EMA 20 Daily (7362) dengan jarak 170 poin dan EMA 50 Daily (7162) dengan jarak 370 poin. RSI(14) Daily di 70.05, memasuki zona overbought.
• H4: Harga 7532 berada DI ATAS EMA 20 H4 (7462) dengan jarak 70 poin dan EMA 50 H4 (7432) dengan jarak 100 poin. RSI(14) H4 di 68.19, mendekati zona overbought. Bias bullish H4 masih terjaga namun tekanan koreksi wajib diwaspadai.
• FR Daily: Swing low 6359 ke swing high 7539. Harga (7532) berada tepat di bawah FR 0.0% (7539), resistensi utama penentu arah jangka pendek. FR H4: Swing low 7079 ke swing high 7539. Support H4 terdekat ada di FR 23.6% H4 (7430), berdekatan dengan zona EMA 20 H4 (7462). Penembusan 7539 membuka jalur menuju FR Ekstensi -127.2% H4 (7664).
• Potensi Positif
  • Kevin Warsh Resmi Pimpin The Fed: Warsh dilantik sebagai Ketua Fed ke-17 dalam upacara di Gedung Putih. Warsh menegaskan komitmen pada pertumbuhan dan menyatakan inflasi rendah serta pertumbuhan kuat bisa berjalan beriringan.
  • Kemajuan Negosiasi Iran: Trump menyebut pembicaraan dengan Iran berjalan "tertib dan konstruktif, mendorong WTI turun sekitar 5% ke kisaran $91-$96 per barel.
  • Musim Laporan Keuangan Q1 Solid: Estimasi pertumbuhan EPS S&P 500 kuartal pertama mencapai sekitar 20%, memberikan fondasi fundamental yang kuat untuk  indeks S&P 500.
• Potensi Negatif
  • Sentimen Konsumen AS Memburuk Tiga Bulan Berturut-turut: Univ. of Michigan edisi final Mei mencatat sentimen konsumen turun ke 44.8 dari estimasi 48.2. Harga bensin di $4.55 per galon merupakan beban nyata, meningkatkan risiko perlambatan belanja konsumsi.
  • Kemungkinan Kenaikan Suku Bunga: Pasar kini mulai memperhitungkan kenaikan suku bunga 25 bps di akhir 2026, didorong pernyataan hawkish Waller dan lonjakan ekspektasi inflasi.

CHART TECHNICAL ANALYSIS NIKKEI

Keterangan :

• Candle ditutup bullish dengan range 1335 poin. Body bullish 1055 poin dengan lower wick 175 poin dan upper wick 105 poin, dominasi penuh buyer sepanjang sesi. Open gap down 160 poin, namun harga masih berada jauh di atas kedua EMA Daily. Secara teori peluang bullish masih kuat
• Harga dibuka di 62080, berada di atas EMA 20 Daily (61127) dengan jarak 953 poin dan EMA 50 Daily (58935) dengan jarak 3145 poin. RSI(14) Daily berada di 58.50, zona bullish netral dengan ruang kenaikan yang lebar.
• H4: Harga 62080 berada DI ATAS EMA 20 H4 (61364) dan EMA 50 H4 (61442). Perlu dicatat bahwa konfigurasi H4 saat ini menunjukkan dead cross, EMA 20 berada di bawah EMA 50, meskipun harga berada diatas kedua EMA. Konfirmasi golden cross H4 yang baru diperlukan untuk memperkuat kelanjutan tren. RSI H4 di 56.58, zona netral dengan bias bullish tipis.
• FR: Swing high 63840 ke swing low 52865. Harga saat ini (62080) berada di antara FR 0.0 H4 (63840) dan FR 23.6 H4 (61250). Koreksi sebelumnya menyentuh area FR 38.2 H4 (59648). Level FR 23.6 H4 (61250) kini menjadi support. Resistance utama berada di FR 0.0 (63840).
• Potensi Positif
  • Inflasi Jepang April Lebih Rendah dari Ekspektasi, Tekanan Kenaikan Suku Bunga BOJ Mereda: Data CPI Jepang April mencatat inflasi inti 1.4%, di bawah estimasi 1.7%. Angka ini mengurangi urgensi Bank of Japan untuk menaikkan suku bunga dalam waktu dekat.
  • Perkembangan Negosiasi AS-Iran Beri Harapan Penurunan Harga Energi: Sebagai negara pengimpor energi terbesar di dunia, Jepang akan menjadi penerima manfaat paling langsung jika Selat Hormuz kembali dibuka sepenuhnya dan harga minyak global turun.
• Potensi Negatif
  • PDB Nominal Jepang Terancam Negatif pada 2026: Morgan Stanley memprediksi PDB nominal Jepang bisa terkontraksi tahun ini akibat pelemahan nilai tukar, krisis energi, dan gangguan rantai pasok global. Meski diklaim bersifat sementara, kondisi makroekonomi ini berisiko menurunkan selera investor dan memangkas proyeksi laba di sektor konsumsi.
  • Ketidakpastian Hormuz Tetap Membebani Biaya Energi Jepang: ADNOC (Abu Dhabi National Oil Company) memperkirakan setiap minggu Hormuz tertutup setara dengan kehilangan 100 juta barel minyak dari pasar global. Bagi Jepang, ini berarti tekanan biaya energi yang terus berlanjut dan berpotensi memperdalam proyeksi pertumbuhan negatif yang sudah diperkirakan Morgan Stanley.

CHART TECHNICAL ANALYSIS EURUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup bearish, secara teori peluang turun
• Secara umum, harga tetap di bawah MA200 daily 1.16787, meskipun pagi ini dibuka gap up. Artinya, penurunan masih lebih dominan secara harian. Bullish akan mengambil alih hanya jika MA200 ditembus. Selama di bawah MA200, maka tren cenderung tetap turun atau dengan kata lain membatasi kenaikan
• Di H4, resistance dari trend channel turun ditembus sehingga mengindikasikan terjadinya pembalikan/reversal bullish. Tapi kenaikan diperkirakan baru akan lebih kuat jika mampu tembus di atas resistance 1.16600
• Terkait geopolitik :
  • a. Jika situasi geopolitik reda, maka euro menguat -> pertahankan buy
  • b. Jika situasi geopolitik tetap tidak menentu, dan eskalasi mengancam, maka euro cenderung melemah-> switch to sell
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.16300-> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.14900-> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GBPUSD

Keterangan :

• Daily candle ditutup shooting star, secara teori potensi turun
• Daily MA200 saat ini di 1.34620, sedangkan harga dibuka gap up di 1.34829. Secara teori cenderung naik. Tapi waspada jika kenaikan gagal bertahan, dan diakhiri tekanan kembali di bawah MA200, maka bearish akan kembali mendominasi
• Di H4, kenaikan terbantu oleh gap up dan swing low saat ini diharapkan relatif terbatas dengan zona support 1.34300-1.34500 sebagai area terdekat. Selama tidak ditembus turun, maka kenaikan cenderung dominan. dan kenaikan di atas 1.35150 membuka peluang untuk naik lebih lanjut
• GBP menguat jika risiko geopolitik mereda, atau dengan kata lain tercapai kesepakatan di Timur Tengah antara Iran dan AS. Sebaliknya, akan tertekan melemah jika tidak ada kesepakatan antara Iran dan AS -> saat ini situasi geopolitik yang tidak menentu membuat GBP tetap dalam tekanan
• Waspada dengan range pergerakan yang terbatas, sehingga sebaiknya cukup incar target kecil kisaran 30-50 poin saja untuk trading harian!
• Bullish lebih kuat jika tembus 1.35150-> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 1.33500-> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS USDJPY

Keterangan :

• US Treasury yield ditutup turun, dan dolar menguat. Tapi hari ini dolar dibuka gap down, sedangkan pasar obligasi akan tutup untuk perayaan Memorial Day
• Secara teknis, daily USDJPY ditutup bullish, tapi tidak lebih tinggi dari high sehari sebelumnya, secara teori peluang turun
• Di sisi lain, kenaikan berlanjut di atas zona tengah dari penurunan besar 30 April 2026-> saat ini tertahan di zona yang sama 158-159
  • a. secara teknis, 50% real body di 158.50 sudah tembus. Potensi strong bullish akan berlanjut jika tembus resistance 2 yang merupakan high 30 April 160.72
  • b. secara umum, zona 158.53-160.72 merupakan zona kritis, pasar akan dibayangi potensi intervensi sewaktu-waktu sehingga buyer juga perlu berhati-hati
• Secara struktur, ada kemiripan dengan 23 Jan 2026 dan 9 Feb 2026 sehingga peluang tekanan kembali beberapa waktu ke depan sangat terbuka
• H4 saat ini masih berada di bawah EMA20 158.97 dan di atas EMA50 158.64. Retest EMA50 masih bisa kembali naik sehingga bearish baru akan lebih kuat jika terjadi penembusan di bawah EMA50, atau crossover EMA20 dan EMA50. Namun di sisi lain, pasar juga dibayangi oleh kemungkinan intervensi saat yen mendekati zona 159-160 sehingga tekanan lebih dominan dalam beberapa waktu terakhir
• Situasi geopolitik yang tidak menentu membuat diplomat yen tetap siaga
• Bearish lebih kuat jika tembus 158.700 -> pertahankan SELL
• Bullish lebih kuat jika tembus 160.500 -> switch to BUY

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures